Kaito - новый вид социального респекта
Большинство сосредоточено на $KAITO TGE, но мы как то упустили фразу "Сетевая валюта".
Конечно, управление сообществом — это модно, стильно, молодежно, но возможность использовать токен как средство обмена ценностью — это действительно мощно.
Представьте, если бренды могли бы напрямую общаться с креаторами через платформу, договариваться о сделках, используя $KAITO, а комиссия за посредничество шла бы на выкуп и сжигание токена.
Текущая бизнес-модель уже приносит реальные доходы — пользователи готовы платить $1k в месяц за эти ценные данные.
Консультационные услуги уровня Enterprise для протоколов также могут стать жизнеспособной моделью монетизации, и, без сомнения, уже в разработке.
Чем больше крупных имен, таких как Polkadot, Story Protocol, 0G_labs, получают доступ к аналитическим панелям, тем сильнее сетевой эффект, а ценность будет накапливаться в токене Kaito.
Хотите панель управления?
Заплатите за нее, застейкайте $KAITO или убедите за себя голосовать.
В информационный век те, кто умеет использовать инсайты, преуспеют:
i) Точечное влияние на сегменты аудитории позволяет настраивать airdrop-кампании и привлекать нужных участников сообщества.
ii) Анализ "умных" подписчиков помогает оптимизировать маркетинговые кампании и сокращать расходы.
В будущем компании перестанут ориентироваться на общее количество подписчиков и выделяют значительные токен-алокации исключительно на основе числа "умных" подписчиков.
Те, кто накручивает подписчиков, легко разоблачаются из-за несоразмерного соотношения умных и общих фолловеров. Именно поэтому сейчас пользователи готовы платить за фолловинг.
Фактически, большинство брендов теперь просят показать Kaito или Cookie-дэшборд как часть due diligence перед тем, как выделить бюджет на кампанию.
Если вы креатор — это огромная возможность зарабатывать, создавая ценный и аналитический контент для брендов, с которыми вы резонируете. Выберите нишу и доминируйте в ней.
Если вы бренд — это невероятно полезный инструмент для таргетинга нужных аккаунтов и заключения долгосрочных сделок. Не сливайте бюджеты на бессмысленные кампании.
И это только начало: InfoFi не ограничится криптоиндустрией.
LLM (AI)-модели смогут использовать эти данные для обучения. Агенты смогут подключаться к API, чтобы извлекать инсайты.
Другие, не связанные с криптой, бренды смогут фильтровать мошенников и ненужный шум с помощью этого сигнала.
Теперь всё зависит от исполнения, но пока что Punk9277 и команда Kaito отлично справляются с запуском.
https://x.com/s4mmyeth/status/1890405949426348193?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
Большинство сосредоточено на $KAITO TGE, но мы как то упустили фразу "Сетевая валюта".
Конечно, управление сообществом — это модно, стильно, молодежно, но возможность использовать токен как средство обмена ценностью — это действительно мощно.
Представьте, если бренды могли бы напрямую общаться с креаторами через платформу, договариваться о сделках, используя $KAITO, а комиссия за посредничество шла бы на выкуп и сжигание токена.
Текущая бизнес-модель уже приносит реальные доходы — пользователи готовы платить $1k в месяц за эти ценные данные.
Консультационные услуги уровня Enterprise для протоколов также могут стать жизнеспособной моделью монетизации, и, без сомнения, уже в разработке.
Чем больше крупных имен, таких как Polkadot, Story Protocol, 0G_labs, получают доступ к аналитическим панелям, тем сильнее сетевой эффект, а ценность будет накапливаться в токене Kaito.
Хотите панель управления?
Заплатите за нее, застейкайте $KAITO или убедите за себя голосовать.
В информационный век те, кто умеет использовать инсайты, преуспеют:
i) Точечное влияние на сегменты аудитории позволяет настраивать airdrop-кампании и привлекать нужных участников сообщества.
ii) Анализ "умных" подписчиков помогает оптимизировать маркетинговые кампании и сокращать расходы.
В будущем компании перестанут ориентироваться на общее количество подписчиков и выделяют значительные токен-алокации исключительно на основе числа "умных" подписчиков.
Те, кто накручивает подписчиков, легко разоблачаются из-за несоразмерного соотношения умных и общих фолловеров. Именно поэтому сейчас пользователи готовы платить за фолловинг.
Фактически, большинство брендов теперь просят показать Kaito или Cookie-дэшборд как часть due diligence перед тем, как выделить бюджет на кампанию.
Если вы креатор — это огромная возможность зарабатывать, создавая ценный и аналитический контент для брендов, с которыми вы резонируете. Выберите нишу и доминируйте в ней.
Если вы бренд — это невероятно полезный инструмент для таргетинга нужных аккаунтов и заключения долгосрочных сделок. Не сливайте бюджеты на бессмысленные кампании.
И это только начало: InfoFi не ограничится криптоиндустрией.
LLM (AI)-модели смогут использовать эти данные для обучения. Агенты смогут подключаться к API, чтобы извлекать инсайты.
Другие, не связанные с криптой, бренды смогут фильтровать мошенников и ненужный шум с помощью этого сигнала.
Теперь всё зависит от исполнения, но пока что Punk9277 и команда Kaito отлично справляются с запуском.
https://x.com/s4mmyeth/status/1890405949426348193?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
Два типа запуска токенов, от которых стоит держаться подальше
1. Разрекламированные пьесы – широко разрекламированные (например, «Собака CZ»)
Это запуски, которые все ожидают. Лучшие снайперы в игре готовы, ликвидность плотная, но беспощадная, а исполнение — кровавая баня. Чтобы выиграть по-крупному, вам нужно либо:
1) Элитный опыт, навыки и исполнение в данной области, позволяющие конкурировать, ИЛИ
2) Терпение, капитал и убежденность, чтобы покупать на спаде, когда большинство акций рушатся.
Большинство трейдеров недооценивают, насколько жесткие эти игры. Ажиотаж привлекает как розничных, так и топовых операторов, превращая это в игру с нулевой суммой, где слабые руки быстро смыты.
2. Повторные игры – более слабые производные (например, после Трампа: Мелания -> Кар -> Весы)
Это имитационные игры, каждая итерация слабее предыдущей. Ликвидность падает, ПТСР растет, а инсайдеры становятся острее — улучшая свое исполнение, ускоряя извлечение и становясь жаднее с каждым циклом.
- Первый запуск застает людей врасплох, создавая самые большие возможности.
- Каждое повторение внедряет «историю» в сознание людей, ограничивая возможности и устанавливая психологические потолки.
- Трейдеры чувствуют, что в первый раз они недооценили свои возможности, поэтому они увеличивают их, чтобы компенсировать это, игнорируя тот факт, что риск теперь экспоненциально выше.
Жадность и тильт берут верх. Они гонятся за тем, что «упустили» раньше, не понимая, что ввязываются в более острую, быструю, более хищную игру. Бесплатные деньги существуют только в начальных, неожиданных играх — когда никто еще не понимает, что возможно. Как только шаблон установлен, это просто стол, где рыбу съедают быстрее.
«Если вы садитесь за покерный стол и не можете распознать лоха, то лох — это вы».
Всех не поймаешь. Да и не нужно.
Цель не в том, чтобы заставлять себя заниматься каждой сделкой, а в том, чтобы сосредоточиться на тех моментах, где у вас действительно есть преимущество.
- Если у вас недостаточно скорости выполнения для снайперской игры, форсирование входов только истощит вас.
- Если вы не понимаете психологию хода, вы играете в азартные игры, а не торгуете.
- Если вы не можете уверенно объяснить, почему у вас есть преимущество, скорее всего, его у вас нет.
Большинство ошибок происходит из-за ощущения, что вам нужно быть в каждой пьесе. Реальность? Терпение и избирательная агрессия побеждают.
Хорошие трейдеры не пытаются выиграть каждую руку. Они ждут сетапов, в которых знают, что у них есть преимущество, и когда они его находят, они нажимают изо всех сил.
https://x.com/game_for_one/status/1890645362395812268
https://x.com/game_for_one/status/1890644650878464342
1. Разрекламированные пьесы – широко разрекламированные (например, «Собака CZ»)
Это запуски, которые все ожидают. Лучшие снайперы в игре готовы, ликвидность плотная, но беспощадная, а исполнение — кровавая баня. Чтобы выиграть по-крупному, вам нужно либо:
1) Элитный опыт, навыки и исполнение в данной области, позволяющие конкурировать, ИЛИ
2) Терпение, капитал и убежденность, чтобы покупать на спаде, когда большинство акций рушатся.
Большинство трейдеров недооценивают, насколько жесткие эти игры. Ажиотаж привлекает как розничных, так и топовых операторов, превращая это в игру с нулевой суммой, где слабые руки быстро смыты.
2. Повторные игры – более слабые производные (например, после Трампа: Мелания -> Кар -> Весы)
Это имитационные игры, каждая итерация слабее предыдущей. Ликвидность падает, ПТСР растет, а инсайдеры становятся острее — улучшая свое исполнение, ускоряя извлечение и становясь жаднее с каждым циклом.
- Первый запуск застает людей врасплох, создавая самые большие возможности.
- Каждое повторение внедряет «историю» в сознание людей, ограничивая возможности и устанавливая психологические потолки.
- Трейдеры чувствуют, что в первый раз они недооценили свои возможности, поэтому они увеличивают их, чтобы компенсировать это, игнорируя тот факт, что риск теперь экспоненциально выше.
Жадность и тильт берут верх. Они гонятся за тем, что «упустили» раньше, не понимая, что ввязываются в более острую, быструю, более хищную игру. Бесплатные деньги существуют только в начальных, неожиданных играх — когда никто еще не понимает, что возможно. Как только шаблон установлен, это просто стол, где рыбу съедают быстрее.
«Если вы садитесь за покерный стол и не можете распознать лоха, то лох — это вы».
Всех не поймаешь. Да и не нужно.
Цель не в том, чтобы заставлять себя заниматься каждой сделкой, а в том, чтобы сосредоточиться на тех моментах, где у вас действительно есть преимущество.
- Если у вас недостаточно скорости выполнения для снайперской игры, форсирование входов только истощит вас.
- Если вы не понимаете психологию хода, вы играете в азартные игры, а не торгуете.
- Если вы не можете уверенно объяснить, почему у вас есть преимущество, скорее всего, его у вас нет.
Большинство ошибок происходит из-за ощущения, что вам нужно быть в каждой пьесе. Реальность? Терпение и избирательная агрессия побеждают.
Хорошие трейдеры не пытаются выиграть каждую руку. Они ждут сетапов, в которых знают, что у них есть преимущество, и когда они его находят, они нажимают изо всех сил.
https://x.com/game_for_one/status/1890645362395812268
https://x.com/game_for_one/status/1890644650878464342
Что на самом деле происходило с $Libra?
Пишет твитерянин wassielawyer, специализирующийся на судебных делах в крипте
Вот наиболее вероятная и правдоподобная последовательность событий, основанная на здравом смысле.
julian_kip (фаундер, обвиняемый в запуске скам токена libra) встречает Хавьера на одном из блокчейн-ивентов.
Экономика Аргентины была в жопе и только начинает оживать.
Джулиан, предприниматель в области ИИ / технологий / блокчейна из богатого и уважаемого Сингапура, начинает питчить какой-то проект прямых иностранных инвестиций (FDI) в малый бизнес Аргентины.
Хавьер, вероятно, говорит: "Круто, почему бы нет — покажи деньги" (что, кстати, скажет любой лидер развивающейся страны, если вы пообещаете FDI).
Джулиан возвращается через несколько недель / месяцев с дерьмовым сайтом и говорит Хавьеру, что он организует фонд, и малый бизнес Аргентины может получить финансирование — хотел бы, чтобы Хавьер поддержал.
Тем временем он нанимает маркет-мейкера (MM), потому что у него нет экспертизы в "рисовании графиков".
Они запускаются. Инсайдеры, вероятно, покупают. Они обращаются к Хавьеру, чтобы тот написал твит.
Хавьер такой: "Круто, бесплатные деньги, почему бы нет" — и начинает пиарить, не понимая, что происходит.
Токен растет. Они дампят.
Да, Джулиан инструктирует MM дампит. Потому что давайте будем реалистами, MM делают то, что просит клиент. У них может быть техническая экспертиза, но они не будут просто так лить токены и кидать людей без указаний спонсора проекта.
План, вероятно, заключается в том, чтобы потом "выделить" немного денег нескольким мелким аргентинским бизнесам, а остальное использовать как черный фонд для накачки KIP / сумок Джулиана. С щедрыми гонорарами для команды.
Люди злятся. Хавьер отрекается, поняв, что это не FDI — это Джулиан, который дампит токены на людей, чтобы собрать деньги. Говорит ему, чтобы он пошел куда подальше. Токен падает еще больше.
Джулиан пугается, потому что его опсек — полное дерьмо.
Начинает нести чушь в твиттере и на Spaces. Понимает, что скам стал слишком большим.
Команда начинает дистанцироваться (см., как участники команды удалились с сайта KIP). Джулиан пытается обвинить MM и дистанцироваться от токена. Абсолютный цирк.
Теперь он играет по сценарию "хорошего парня", но, вероятно, просто фронтранит мертвый токен перед тем, как влить ликвидность снова, чтобы закрепить свой профит в свежих кошельках.
Залечь на дно на несколько недель и вывести деньги через OTC.
Ну, Джулиан, сыграно красиво, ты буквально скамнул и Аргентину, и крипто-сообщество.
Кроме того, это не мемкоин, так что ты не сможешь избежать ответственности таким образом. Это,
security / продукт рынка капитала, как ты его рекламировал на сайте. Ты ведь юрист, да?
https://x.com/wassielawyer/status/1890859566893855176?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Пишет твитерянин wassielawyer, специализирующийся на судебных делах в крипте
Вот наиболее вероятная и правдоподобная последовательность событий, основанная на здравом смысле.
julian_kip (фаундер, обвиняемый в запуске скам токена libra) встречает Хавьера на одном из блокчейн-ивентов.
Экономика Аргентины была в жопе и только начинает оживать.
Джулиан, предприниматель в области ИИ / технологий / блокчейна из богатого и уважаемого Сингапура, начинает питчить какой-то проект прямых иностранных инвестиций (FDI) в малый бизнес Аргентины.
Хавьер, вероятно, говорит: "Круто, почему бы нет — покажи деньги" (что, кстати, скажет любой лидер развивающейся страны, если вы пообещаете FDI).
Джулиан возвращается через несколько недель / месяцев с дерьмовым сайтом и говорит Хавьеру, что он организует фонд, и малый бизнес Аргентины может получить финансирование — хотел бы, чтобы Хавьер поддержал.
Тем временем он нанимает маркет-мейкера (MM), потому что у него нет экспертизы в "рисовании графиков".
Они запускаются. Инсайдеры, вероятно, покупают. Они обращаются к Хавьеру, чтобы тот написал твит.
Хавьер такой: "Круто, бесплатные деньги, почему бы нет" — и начинает пиарить, не понимая, что происходит.
Токен растет. Они дампят.
Да, Джулиан инструктирует MM дампит. Потому что давайте будем реалистами, MM делают то, что просит клиент. У них может быть техническая экспертиза, но они не будут просто так лить токены и кидать людей без указаний спонсора проекта.
План, вероятно, заключается в том, чтобы потом "выделить" немного денег нескольким мелким аргентинским бизнесам, а остальное использовать как черный фонд для накачки KIP / сумок Джулиана. С щедрыми гонорарами для команды.
Люди злятся. Хавьер отрекается, поняв, что это не FDI — это Джулиан, который дампит токены на людей, чтобы собрать деньги. Говорит ему, чтобы он пошел куда подальше. Токен падает еще больше.
Джулиан пугается, потому что его опсек — полное дерьмо.
Начинает нести чушь в твиттере и на Spaces. Понимает, что скам стал слишком большим.
Команда начинает дистанцироваться (см., как участники команды удалились с сайта KIP). Джулиан пытается обвинить MM и дистанцироваться от токена. Абсолютный цирк.
Теперь он играет по сценарию "хорошего парня", но, вероятно, просто фронтранит мертвый токен перед тем, как влить ликвидность снова, чтобы закрепить свой профит в свежих кошельках.
Залечь на дно на несколько недель и вывести деньги через OTC.
Ну, Джулиан, сыграно красиво, ты буквально скамнул и Аргентину, и крипто-сообщество.
Кроме того, это не мемкоин, так что ты не сможешь избежать ответственности таким образом. Это,
security / продукт рынка капитала, как ты его рекламировал на сайте. Ты ведь юрист, да?
https://x.com/wassielawyer/status/1890859566893855176?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Все великое начинается с малого, превращается в бизнес и в конечном итоге вырождается в аферу.
Размышления infinityhedge
Эта индустрия прошла путь от "мы будем бороться с государством, строя децентрализованное киберпанк-будущее"...
...до того, что стала умолять CZ, Nazi Ye, Марка Кьюбана, Мистера Биста, Джо Рогана и многих других запустить мем...
...до того, что стала жертвой рагпулов от KOLs, кабал, под предлогом борьбы с раком, Ansem, списка суперциклов Мурада, Эндрю Тейта, Логана Пола, Хейли Уэлч, 15-летнего ребенка, Игги Азалии, мемов с ИИ-агентами, Enron, Дэйва Портного, государственных чиновников, знаменитостей, первой леди, президента Центральноафриканской Республики, Аргентины и США.
*Деньги, извлеченные из мемов на Solana: $5B+ (это исключая CEX и другие цепи), так что реальная цифра может быть $10B+ или $15B+. Мы не знаем точное число, но оно явно выше $5B...
Схема работы с мемами:
Есть контракты, где неизвестная сторона платит этим знаменитостям/KOLs часть денег заранее, а остальное — после того, как они опубликуют что-то в X, и пост останется на определенное количество часов.
Позже они могут написать "мой аккаунт был взломан" или "мы не имеем к этому отношения", и т.д.
Так что в почти 100% случаев это либо действительно взлом, либо KOLs/кабалы продвигают shitcoins.
Это уже не рыночные циклы — это рыночные припадки. Когда вам нужно быть приклеенным к экрану каждую секунду, чтобы не опоздать, что-то фундаментально сломано.
Постоянная ротация, 24/7 FOMO, бесконечный парад "следующих больших вещей" — это истощает даже самых опытных игроков.
Теперь это выжигает билдеров, которые гонятся за граалем, которого не существует.
Настоящие проекты не могут конкурировать с pump-and-dump'ами, маскирующимися под "сообщества".
Некоторые суровые истины:
*Это не вина мошенников/инсайдеров, они делают то, что должны делать.
Это ваша/сообщества/проектов вина, которые сделали знаменитостей/KOLs/кабал лидерами этого пространства.
Перестаньте давать им место под солнцем.
*Перестаньте ставить мемы выше всего остального, что происходит в пространстве.
*Это не устойчиво.
*Намерение большинства запусков в наши дни — просто украсть.
*Преступники и преступления — это не плюс для крипты. Их не стоит прославлять, а их посты лайкать и продвигать.
*Централизованные биржи должны хоть немного заботиться о репутации, вместо того чтобы извлекать комиссии, объемы и листинги каждого shitcoin'а, который становится вирусным на несколько часов. Вы регулируемы и централизованы не просто так.
*Если люди в вашей ленте защищают это и вызывают у вас FOMO, вы должны отписаться от них. Они извлекают ценность из пространства и используют вас. Если вам нужна помощь с "на кого не подписываться", мы знаем о списке, но он не официально наш, так что поищите/проверьте группы.
*Никто не сможет вас обмануть, если вы не купите их очевидные скамы и перестанете слушать KOLs/знаменитостей и очевидных мошенников в интернете... Жадность — это хорошо... до тех пор, пока это не так...
*Не тратьте свою жизнь, делая какого-то KOL/кабалу богатым.
*Думаем ли мы, что это что-то изменит?
Честно, вероятно, нет. У вас есть CZ, который продвигает мемы, и CEO Coinbase, который говорит, что есть ~1 млн токенов в неделю, так что нам нужно перейти от allow list к block list...
*Работа медиа/KOLs/многих других — продать вам иллюзию выбора (игнорируйте шум).
https://www.tg-me.com/infinityhedge/25350
Размышления infinityhedge
Эта индустрия прошла путь от "мы будем бороться с государством, строя децентрализованное киберпанк-будущее"...
...до того, что стала умолять CZ, Nazi Ye, Марка Кьюбана, Мистера Биста, Джо Рогана и многих других запустить мем...
...до того, что стала жертвой рагпулов от KOLs, кабал, под предлогом борьбы с раком, Ansem, списка суперциклов Мурада, Эндрю Тейта, Логана Пола, Хейли Уэлч, 15-летнего ребенка, Игги Азалии, мемов с ИИ-агентами, Enron, Дэйва Портного, государственных чиновников, знаменитостей, первой леди, президента Центральноафриканской Республики, Аргентины и США.
*Деньги, извлеченные из мемов на Solana: $5B+ (это исключая CEX и другие цепи), так что реальная цифра может быть $10B+ или $15B+. Мы не знаем точное число, но оно явно выше $5B...
Схема работы с мемами:
Есть контракты, где неизвестная сторона платит этим знаменитостям/KOLs часть денег заранее, а остальное — после того, как они опубликуют что-то в X, и пост останется на определенное количество часов.
Позже они могут написать "мой аккаунт был взломан" или "мы не имеем к этому отношения", и т.д.
Так что в почти 100% случаев это либо действительно взлом, либо KOLs/кабалы продвигают shitcoins.
Это уже не рыночные циклы — это рыночные припадки. Когда вам нужно быть приклеенным к экрану каждую секунду, чтобы не опоздать, что-то фундаментально сломано.
Постоянная ротация, 24/7 FOMO, бесконечный парад "следующих больших вещей" — это истощает даже самых опытных игроков.
Теперь это выжигает билдеров, которые гонятся за граалем, которого не существует.
Настоящие проекты не могут конкурировать с pump-and-dump'ами, маскирующимися под "сообщества".
Некоторые суровые истины:
*Это не вина мошенников/инсайдеров, они делают то, что должны делать.
Это ваша/сообщества/проектов вина, которые сделали знаменитостей/KOLs/кабал лидерами этого пространства.
Перестаньте давать им место под солнцем.
*Перестаньте ставить мемы выше всего остального, что происходит в пространстве.
*Это не устойчиво.
*Намерение большинства запусков в наши дни — просто украсть.
*Преступники и преступления — это не плюс для крипты. Их не стоит прославлять, а их посты лайкать и продвигать.
*Централизованные биржи должны хоть немного заботиться о репутации, вместо того чтобы извлекать комиссии, объемы и листинги каждого shitcoin'а, который становится вирусным на несколько часов. Вы регулируемы и централизованы не просто так.
*Если люди в вашей ленте защищают это и вызывают у вас FOMO, вы должны отписаться от них. Они извлекают ценность из пространства и используют вас. Если вам нужна помощь с "на кого не подписываться", мы знаем о списке, но он не официально наш, так что поищите/проверьте группы.
*Никто не сможет вас обмануть, если вы не купите их очевидные скамы и перестанете слушать KOLs/знаменитостей и очевидных мошенников в интернете... Жадность — это хорошо... до тех пор, пока это не так...
*Не тратьте свою жизнь, делая какого-то KOL/кабалу богатым.
*Думаем ли мы, что это что-то изменит?
Честно, вероятно, нет. У вас есть CZ, который продвигает мемы, и CEO Coinbase, который говорит, что есть ~1 млн токенов в неделю, так что нам нужно перейти от allow list к block list...
*Работа медиа/KOLs/многих других — продать вам иллюзию выбора (игнорируйте шум).
https://www.tg-me.com/infinityhedge/25350
Telegram
infinityhedge
Every great cause begins as a movement, becomes a business, & eventually degenerates into a racket
This industry went from we are going to fight the state building decentralised cyberpunk future
..into begging CZ, Nazi Ye, Mark Cuban, Mr. Beast, Joe Rogan…
This industry went from we are going to fight the state building decentralised cyberpunk future
..into begging CZ, Nazi Ye, Mark Cuban, Mr. Beast, Joe Rogan…
"Катастрофа в блокчейне: почему важно говорить о морали и ответственности в криптопространстве"
Настоящий автор слов - известный ончейн рейпер Джингтао
Я думаю, что самое мудрое решение после катастрофических событий в блокчейне — это прекратить торговлю на некоторое время. К счастью, я уже почти на пенсии, но когда масштабное событие потрясает всех, EV участия становится крайне низким. Есть ценность в сильных монетах, которые заставят людей продолжать строить, но другие вещи распродаются, создавая каскады. Люди, которые держат запас новых монет, с большей вероятностью будут продавать людей — петля обратной связи разрушается.
К счастью, я все это проспал, но сейчас я вижу, что это событие было чертовски жестоким.
Я вижу, что 87m были проданы инсайдерами... не учтены снайперы и инсайдеры второго порядка, которым не дали сумрк.
Это одно из худших событий в истории ончейн. Я думаю, это хуже, чем anubis, по масштабу (anubis уничтожил ~70m). Вероятно, ~1-300m были напрямую украдены у людей, которые действуют честно.
Я придерживаюсь мнения, что если вы слышали слухи об "аргентинской монете" и не сделали это достоянием общественности, то вы разделяете некоторую вину. Я в основном на пенсии/пытаюсь найти Следующую Вещь и поправить свое здоровье - я не слышал об этом, как ни странно. Мало кто из моих знакомых слышал, и я не совсем уверен, что чувствую, когда они мне не говорят. Обычно, когда такое дерьмо держат от меня в секрете, все идет ужасно неправильно.
Если вы имеете влияние в этом пространстве и слышите о чем-то подобном, ваш моральный долг — сделать это известным, чтобы невинные участники могли защитить себя и знали, как играть в таких ситуациях. Простой крик мог бы сэкономить хорошим людям кучу денег. Это не... подло само по себе, но это действительно раздражает меня.
Это, опять же, по моему мнению, безусловно худшее событие в истории сети. Возможно, у некоторых взломов defi цифры хуже, но эффект домино, который это запустило, будет действительно ужасным.
Если бы я был еще здесь, я бы сейчас немного отложил палки. Цепи после катастрофических событий, как правило, более хищные и жестокие. Потери накапливаются. Люди ковыряются, чтобы компенсировать свои потери.
Нет ничего постыдного в том, чтобы дождаться более благоприятных условий.
Криптокультура должна снова стать меритократией. Голоса должны быть предоставлены тем, кто хорош в торговле, а не тем, у кого есть платформы, которые приходят и говорят: «К черту все, я собираюсь начать торговать». Нет смысла платформировать Бэнкса или Портного. Они этого не заслужили и в значительной степени отсталые.
Возможно, они сами по себе не являются злонамеренными, но их полная отсталость и незнание этических норм (и прямое содействие мошенникам на борту) имеют общий негативный эффект.
Мне кажется, что порочат не тех людей. Правильнее всего смотреть на это, думая о том, *кто* имеет голос и *что* они с ним делают. Эти люди не обязательно злые — они просто делали то же самое дерьмо, что и весь цикл, и только сейчас люди понимают, что это плохо, когда все сорят деньгами.
Мораль размыта. Ропот инсайдеров вполне приемлем. Власть имущие дали понять, что злобные и эгоистичные действия не имеют реальных последствий. Притяжение людей не ослабевает после совершения зла.
Подумайте, кто из них был платформой и не использовал ее, чтобы предупреждать или информировать людей, а вместо этого держал ее в заднем кармане, пытаясь заработать на ней самостоятельно.
Правильные поступки должны иметь значение.
https://x.com/beast_ico/status/1891452733871292812?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
Настоящий автор слов - известный ончейн рейпер Джингтао
Я думаю, что самое мудрое решение после катастрофических событий в блокчейне — это прекратить торговлю на некоторое время. К счастью, я уже почти на пенсии, но когда масштабное событие потрясает всех, EV участия становится крайне низким. Есть ценность в сильных монетах, которые заставят людей продолжать строить, но другие вещи распродаются, создавая каскады. Люди, которые держат запас новых монет, с большей вероятностью будут продавать людей — петля обратной связи разрушается.
К счастью, я все это проспал, но сейчас я вижу, что это событие было чертовски жестоким.
Я вижу, что 87m были проданы инсайдерами... не учтены снайперы и инсайдеры второго порядка, которым не дали сумрк.
Это одно из худших событий в истории ончейн. Я думаю, это хуже, чем anubis, по масштабу (anubis уничтожил ~70m). Вероятно, ~1-300m были напрямую украдены у людей, которые действуют честно.
Я придерживаюсь мнения, что если вы слышали слухи об "аргентинской монете" и не сделали это достоянием общественности, то вы разделяете некоторую вину. Я в основном на пенсии/пытаюсь найти Следующую Вещь и поправить свое здоровье - я не слышал об этом, как ни странно. Мало кто из моих знакомых слышал, и я не совсем уверен, что чувствую, когда они мне не говорят. Обычно, когда такое дерьмо держат от меня в секрете, все идет ужасно неправильно.
Если вы имеете влияние в этом пространстве и слышите о чем-то подобном, ваш моральный долг — сделать это известным, чтобы невинные участники могли защитить себя и знали, как играть в таких ситуациях. Простой крик мог бы сэкономить хорошим людям кучу денег. Это не... подло само по себе, но это действительно раздражает меня.
Это, опять же, по моему мнению, безусловно худшее событие в истории сети. Возможно, у некоторых взломов defi цифры хуже, но эффект домино, который это запустило, будет действительно ужасным.
Если бы я был еще здесь, я бы сейчас немного отложил палки. Цепи после катастрофических событий, как правило, более хищные и жестокие. Потери накапливаются. Люди ковыряются, чтобы компенсировать свои потери.
Нет ничего постыдного в том, чтобы дождаться более благоприятных условий.
Криптокультура должна снова стать меритократией. Голоса должны быть предоставлены тем, кто хорош в торговле, а не тем, у кого есть платформы, которые приходят и говорят: «К черту все, я собираюсь начать торговать». Нет смысла платформировать Бэнкса или Портного. Они этого не заслужили и в значительной степени отсталые.
Возможно, они сами по себе не являются злонамеренными, но их полная отсталость и незнание этических норм (и прямое содействие мошенникам на борту) имеют общий негативный эффект.
Мне кажется, что порочат не тех людей. Правильнее всего смотреть на это, думая о том, *кто* имеет голос и *что* они с ним делают. Эти люди не обязательно злые — они просто делали то же самое дерьмо, что и весь цикл, и только сейчас люди понимают, что это плохо, когда все сорят деньгами.
Мораль размыта. Ропот инсайдеров вполне приемлем. Власть имущие дали понять, что злобные и эгоистичные действия не имеют реальных последствий. Притяжение людей не ослабевает после совершения зла.
Подумайте, кто из них был платформой и не использовал ее, чтобы предупреждать или информировать людей, а вместо этого держал ее в заднем кармане, пытаясь заработать на ней самостоятельно.
Правильные поступки должны иметь значение.
https://x.com/beast_ico/status/1891452733871292812?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Солана не уйдет с пьедестала.
Мысли твиттерянина PeaceFullDecay
Новизна мемкоинов проложила путь и создала основу для совершенно нового способа запуска и финансирования идей.
Эра ИИ стала первым этапом, когда мы увидели реальную поддержку на начальном этапе для высокоуровневых команд и концепций.
ИИ был одним из первых случаев, когда культура "HODL" и вера охватили весь рынок массово.
Когда разработчики выпускали крутое обновление, это почти всегда становилось бычьим катализатором.
Мемкоины расчистили путь и создали основу для нарративов в ИИ.
Они отвлекли внимание от проектов с высокой FDV, низким флоатом и VC-поддержкой.
И инфраструктура, созданная в этом процессе, продолжает улучшаться.
Solana никуда не денется, но культура в ней будет постепенно меняться, чтобы снова поддерживать высокоуровневые проекты.
Люди — проактивные существа. Ты трогаешь горячую плиту, и она обжигает тебе руку...
Вырабатывается рефлекс и ты больше не хочешь повторять это действие.
Аналогично, ты покупаешь монету Трампа и зарабатываешь $5m, поэтому продолжаешь покупать случайный хайп вокруг политиков/знаменитостей, пока не обожжешься.
В наших интересах ускорить процесс и очистить рынок.
Нам нужно увидеть нашу жадность и глупость перед собой, чтобы коллективное поведение начало меняться.
Но это не значит, что с возвращением к более качественным идеям изменится сам блокчейн, в котором это произойдет...
На самом деле, я думаю, что все наоборот.
Текущий основной кейс использования криптовалют — это спекуляция и создание идей.
Solana сейчас имеет лучшие инструменты и инфраструктуру для прозрачного анализа запусков и внедрения проектов.
И это будет только улучшаться со временем...
Когда люди фармили запуски $broccoli на BNB, они буквально снайперили и использовали MULTISENDERS для распределения токенов по кошелькам, на которых зарабатывали десятки миллионов.
Почему?
Потому что инструменты для анализа данных на BNB несравнимы с SOL.
Нет трекеров бандлов, нет анализа холдеров...
Чем больше мы теряем в ончейне, тем больше растет спрос на прозрачность и защиту.
Возрастает спрос на доксинг, качественные команды и проекты, которые действительно могут что-то реализовать.
В конечном итоге, все дороги ведут к качеству.
Сколько времени это займет — другой вопрос, но я уверен, что Solana останется главной платформой для запуска и спекуляции идеями.
Меня бы очень удивило, если бы мы выбросили лучшую инфраструктуру для спекуляции и создания идей, которую когда-либо видели.
Просто потому что мы принимали глупые коллективные решения и много раз обжигались.
Легко искать козла отпущения в такие моменты (например, Roblox Ginger Giga Grifter чувствует себя свободно).
Но я почти уверен, что большая часть ончейн-объема не уйдет от Solana в этом цикле.
Единственный аргумент против этого — то, что мы достигли пика цикла, а не то, что SUI или что-то еще заберет всю долю рынка.
Но мы буквально окружены бычьими макрокатализаторами, которые говорят о том, что пик цикла еще не пройден.
Покупка глупостей в ончейне, вероятно, достигла своего пика.
https://x.com/peacefuldecay/status/1891544926241833108?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Мысли твиттерянина PeaceFullDecay
Новизна мемкоинов проложила путь и создала основу для совершенно нового способа запуска и финансирования идей.
Эра ИИ стала первым этапом, когда мы увидели реальную поддержку на начальном этапе для высокоуровневых команд и концепций.
ИИ был одним из первых случаев, когда культура "HODL" и вера охватили весь рынок массово.
Когда разработчики выпускали крутое обновление, это почти всегда становилось бычьим катализатором.
Мемкоины расчистили путь и создали основу для нарративов в ИИ.
Они отвлекли внимание от проектов с высокой FDV, низким флоатом и VC-поддержкой.
И инфраструктура, созданная в этом процессе, продолжает улучшаться.
Solana никуда не денется, но культура в ней будет постепенно меняться, чтобы снова поддерживать высокоуровневые проекты.
Люди — проактивные существа. Ты трогаешь горячую плиту, и она обжигает тебе руку...
Вырабатывается рефлекс и ты больше не хочешь повторять это действие.
Аналогично, ты покупаешь монету Трампа и зарабатываешь $5m, поэтому продолжаешь покупать случайный хайп вокруг политиков/знаменитостей, пока не обожжешься.
В наших интересах ускорить процесс и очистить рынок.
Нам нужно увидеть нашу жадность и глупость перед собой, чтобы коллективное поведение начало меняться.
Но это не значит, что с возвращением к более качественным идеям изменится сам блокчейн, в котором это произойдет...
На самом деле, я думаю, что все наоборот.
Текущий основной кейс использования криптовалют — это спекуляция и создание идей.
Solana сейчас имеет лучшие инструменты и инфраструктуру для прозрачного анализа запусков и внедрения проектов.
И это будет только улучшаться со временем...
Когда люди фармили запуски $broccoli на BNB, они буквально снайперили и использовали MULTISENDERS для распределения токенов по кошелькам, на которых зарабатывали десятки миллионов.
Почему?
Потому что инструменты для анализа данных на BNB несравнимы с SOL.
Нет трекеров бандлов, нет анализа холдеров...
Чем больше мы теряем в ончейне, тем больше растет спрос на прозрачность и защиту.
Возрастает спрос на доксинг, качественные команды и проекты, которые действительно могут что-то реализовать.
В конечном итоге, все дороги ведут к качеству.
Сколько времени это займет — другой вопрос, но я уверен, что Solana останется главной платформой для запуска и спекуляции идеями.
Меня бы очень удивило, если бы мы выбросили лучшую инфраструктуру для спекуляции и создания идей, которую когда-либо видели.
Просто потому что мы принимали глупые коллективные решения и много раз обжигались.
Легко искать козла отпущения в такие моменты (например, Roblox Ginger Giga Grifter чувствует себя свободно).
Но я почти уверен, что большая часть ончейн-объема не уйдет от Solana в этом цикле.
Единственный аргумент против этого — то, что мы достигли пика цикла, а не то, что SUI или что-то еще заберет всю долю рынка.
Но мы буквально окружены бычьими макрокатализаторами, которые говорят о том, что пик цикла еще не пройден.
Покупка глупостей в ончейне, вероятно, достигла своего пика.
https://x.com/peacefuldecay/status/1891544926241833108?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Знаете, я чувствую себя безопаснее зная, что 1,5b эфира у хакера, а не у Виталика
https://x.com/coingurruu/status/1892964673940598811?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
https://x.com/coingurruu/status/1892964673940598811?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
Forwarded from DEFI Scam Check
Северокорейцы начали отмывать хакнутые ETH через биржу exch
За последние сутки на эту NON-KYC биржу поступили 19К ETH, а резервы в 400 BTC были выведены.
Биржа Bybit обратилась за помощью, указав адреса, откуда поступали украденные средства, однако представитель биржи exch написали на bitcointalk пост, о том, что Bybit ранее наезжал и блокировал средства юзеров, если они поступали с exch, поэтому они не собираются помогать в заморозке украденных средств.
Также ушлые корейцы, т к на chainflip отключены приемы через ETH для обмена в BTC - стали использовать uniswap - менять их на USDC и спокойно класть в chainflip для вывода в BTC.
Ким Чен Эфыр, сдавайся, возвращай украденное!
https://x.com/MistTrack_io/status/1893516845506011180
За последние сутки на эту NON-KYC биржу поступили 19К ETH, а резервы в 400 BTC были выведены.
Биржа Bybit обратилась за помощью, указав адреса, откуда поступали украденные средства, однако представитель биржи exch написали на bitcointalk пост, о том, что Bybit ранее наезжал и блокировал средства юзеров, если они поступали с exch, поэтому они не собираются помогать в заморозке украденных средств.
Также ушлые корейцы, т к на chainflip отключены приемы через ETH для обмена в BTC - стали использовать uniswap - менять их на USDC и спокойно класть в chainflip для вывода в BTC.
Ким Чен Эфыр, сдавайся, возвращай украденное!
https://x.com/MistTrack_io/status/1893516845506011180
X (formerly Twitter)
MistTrack🕵️ (@MistTrack_io) on X
#eXch just publicly posted #Bybit’s interception request email and issued a response. Not the first time—they’ve done the same to us and many other security researchers.
Коррекция крипторынка и рост стейблкоинов: сигнал к падению или подготовка к росту?
Мнение Arthur_0x фаундер defiance Capital
В последнее время ощущается серьезная нехватка ликвидности и ее отток с рынка, так как многие альты, кроме BTC, скорректировались более чем на 40% менее чем за 2 месяца.
Однако предложение стейблкоинов значительно увеличилось с 2024 года, выросши почти на $100b, достигнув общего объема предложения в $221b, что теперь составляет более 1% от денежной массы M2 в долларах США!
То, что мы наблюдаем сейчас, — это быстрое переоценка предыдущих ожиданий, связанных с "медовым месяцем" Трампа, и осознание того, что он может быть не так благоприятен для рискованных активов, как ожидалось.
Тем не менее, когда животные инстинкты вернутся, как это всегда происходит, я думаю, что у нас есть ликвидность и капитал, необходимые для того, чтобы существенно подтолкнуть рынок вверх.
https://x.com/arthur_0x/status/1895041151960522803?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Мнение Arthur_0x фаундер defiance Capital
В последнее время ощущается серьезная нехватка ликвидности и ее отток с рынка, так как многие альты, кроме BTC, скорректировались более чем на 40% менее чем за 2 месяца.
Однако предложение стейблкоинов значительно увеличилось с 2024 года, выросши почти на $100b, достигнув общего объема предложения в $221b, что теперь составляет более 1% от денежной массы M2 в долларах США!
То, что мы наблюдаем сейчас, — это быстрое переоценка предыдущих ожиданий, связанных с "медовым месяцем" Трампа, и осознание того, что он может быть не так благоприятен для рискованных активов, как ожидалось.
Тем не менее, когда животные инстинкты вернутся, как это всегда происходит, я думаю, что у нас есть ликвидность и капитал, необходимые для того, чтобы существенно подтолкнуть рынок вверх.
https://x.com/arthur_0x/status/1895041151960522803?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Что у вас тут происходит? Хронология последних 48 часов на крипторынке
Общая капитализация крипторынка на $100b меньше, чем до объявления Дональдом Трампа о “Резерве криптовалют США” в воскресенье.
За последние 24 часа крипторынок потерял $500b рыночной капитализации в результате масштабного разворота.
Хронология:
- Трамп объявил о создании Резерва криптовалют США в воскресенье
- К 8:30 американского вечера крипторынок вырос с $2,7T до $3,1T, отыграв большую часть своих недавних потерь.
- Спустя 24 часа крипторынок снова упал до $2,6T.
Посмотрите на Ethereum:
- До объявления о Резерве $ETH достиг дна на $2173 (2 марта).
- Затем он вырос до $2 550, но сейчас упал до $2 050.
- Это означает, что Ethereum теперь на 8% НИЖЕ своего минимума перед объявлением о Резерве.
Это огромный разворот
Огромная смена настроений — ловушка для розничных инвесторов:
- До объявления о Резерве индекс жадности был на уровне 20 (экстремальный страх).
- После анонса он взлетел до 55 (приближаясь к жадности).
- Теперь он снова упал до 24.
Почему это была еще большая ловушка для розничных инвесторов?
- В последнюю неделю февраля крипторынок испытал рекордный недельный отток капитала
- Криптофонды зафиксировали отток в $2,6B — это на $500M больше, чем предыдущий рекорд в 2024 году.
Биткоин тоже падает:
- Сейчас BTC торгуется на 3% ниже уровней до объявления о Резерве.
- За последние 12 часов биткоин потерял почти $250b рыночной капитализации.
Почему капитал уходит из крипты после одного из самых бычьих анонсов?
Главная причина — глобальный переход к "безрисковым" активам.
- Рост торговых войн и экономическая неопределенность приводят к падению всех рискованных активов
- Это отражается на фондовом рынке, крипте и нефти, которые резко упали.
- Защитные активы, напротив, укрепляются.
Реальность такова: крипта теперь считается рискованным активом
- Обратите внимание на разницу в динамике золота и биткоина с начала года:
- Цена золота с 1 января выросла на 10%
- Цена биткоина за тот же период упала на 10%
Криптовалюта больше не считается "тихой гаванью"
https://www.youtube.com/watch?v=DZl0J-eTjz8
https://x.com/KobeissiLetter/status/1896766532312830255
Общая капитализация крипторынка на $100b меньше, чем до объявления Дональдом Трампа о “Резерве криптовалют США” в воскресенье.
За последние 24 часа крипторынок потерял $500b рыночной капитализации в результате масштабного разворота.
Хронология:
- Трамп объявил о создании Резерва криптовалют США в воскресенье
- К 8:30 американского вечера крипторынок вырос с $2,7T до $3,1T, отыграв большую часть своих недавних потерь.
- Спустя 24 часа крипторынок снова упал до $2,6T.
Посмотрите на Ethereum:
- До объявления о Резерве $ETH достиг дна на $2173 (2 марта).
- Затем он вырос до $2 550, но сейчас упал до $2 050.
- Это означает, что Ethereum теперь на 8% НИЖЕ своего минимума перед объявлением о Резерве.
Это огромный разворот
Огромная смена настроений — ловушка для розничных инвесторов:
- До объявления о Резерве индекс жадности был на уровне 20 (экстремальный страх).
- После анонса он взлетел до 55 (приближаясь к жадности).
- Теперь он снова упал до 24.
Почему это была еще большая ловушка для розничных инвесторов?
- В последнюю неделю февраля крипторынок испытал рекордный недельный отток капитала
- Криптофонды зафиксировали отток в $2,6B — это на $500M больше, чем предыдущий рекорд в 2024 году.
Биткоин тоже падает:
- Сейчас BTC торгуется на 3% ниже уровней до объявления о Резерве.
- За последние 12 часов биткоин потерял почти $250b рыночной капитализации.
Почему капитал уходит из крипты после одного из самых бычьих анонсов?
Главная причина — глобальный переход к "безрисковым" активам.
- Рост торговых войн и экономическая неопределенность приводят к падению всех рискованных активов
- Это отражается на фондовом рынке, крипте и нефти, которые резко упали.
- Защитные активы, напротив, укрепляются.
Реальность такова: крипта теперь считается рискованным активом
- Обратите внимание на разницу в динамике золота и биткоина с начала года:
- Цена золота с 1 января выросла на 10%
- Цена биткоина за тот же период упала на 10%
Криптовалюта больше не считается "тихой гаванью"
https://www.youtube.com/watch?v=DZl0J-eTjz8
https://x.com/KobeissiLetter/status/1896766532312830255
YouTube
твою мать, что у вас здесь происходит 😂🤣🤣🤣
В каком направлении пойдет криптоотрасль. Мысли аналитика 0xKyle из DeFiance Capital (ликвидный фонд)
1 Погоня за ставкой на будущий перспективный L1 блокчейн умрет (малая вероятность больших выигрышей, как это было в случае с SOL, SUI, AVAX)
Каждому из блокчейнов теперь будет нужен свой конкретный вариант использования, и они будут определяться тем, что на нем построено.
44% интернет-трафика приходится на WordPress, однако его материнская компания Attica оценивается всего в ~$7,5b 4% интернет-трафика приходится на Shopify, однако его стоимость составляет ~$165b
2 Компании web2 начнут создавать блокчейны под свои нужды и никто их не остановит (возможно первая ласточка - Robinhood)
3 По иронии судьбы, акции на криптовалютные проекты (COIN, HOOD, MSTR) могут оказаться более выгодной ставкой на криптовалюту, чем альткоины
Они будут расти и приносить прибыль как выражение оптимистичных настроений Tradfi в отношении криптовалюты, без прямых инвестиций в токены.
4 Технологичная разработка как главная роль не будет столь популярной, как сейчас.
Выиграют те проекты, которые будут уделять внимание развитию отношений со своим коммьюнити / ликвидными фондами, которые будут покупать токены на вторичном рынке.
5 Нужно больше ликвидных фондов, и ликвидные фонды в целом хороши, потому что они приносят капитал и долгое время удержания, вы также никогда не увидите ликвидный фонд, инвестирующий во что-то вроде Milei или что-то в этом роде.
6 Классические криптоконференции типа ETH Denver скорее всего начнут исчезать. Больше внимания будет на конференциях, которые направлены на институционалов, подобных Blockworks Digital Asset Summit.
7 Токены, которые действительно преуспевают, должны показать, почему наличие токена позволило им построить некоторый продукт маркет фит. Пока что я могу вспомнить только около 5 токенов, которые это показывают, и это может потенциально привлечь инвестиции в эту сферу, потому что вы можете получить их только здесь, и больше нигде.
8 Криптоиндустрия никуда не исчезнет.
9 Наступает эпоха легитимных билдеров; людей, пришедших из web2, у которых есть опыт и видение и теперь они не боятся экспериментировать, т к государство теперь не будет притеснять их. Впереди очень захватывающие времена
10 Мемы не умрут, но теперь они считаются «низкостатусными», им нужно время чтобы снова начать органически выстреливать.
Люди знают, как играть в эту игру, слепых верований больше нет.
https://x.com/0xkyle__/status/1897317284286505393
1 Погоня за ставкой на будущий перспективный L1 блокчейн умрет (малая вероятность больших выигрышей, как это было в случае с SOL, SUI, AVAX)
Каждому из блокчейнов теперь будет нужен свой конкретный вариант использования, и они будут определяться тем, что на нем построено.
44% интернет-трафика приходится на WordPress, однако его материнская компания Attica оценивается всего в ~$7,5b 4% интернет-трафика приходится на Shopify, однако его стоимость составляет ~$165b
2 Компании web2 начнут создавать блокчейны под свои нужды и никто их не остановит (возможно первая ласточка - Robinhood)
3 По иронии судьбы, акции на криптовалютные проекты (COIN, HOOD, MSTR) могут оказаться более выгодной ставкой на криптовалюту, чем альткоины
Они будут расти и приносить прибыль как выражение оптимистичных настроений Tradfi в отношении криптовалюты, без прямых инвестиций в токены.
4 Технологичная разработка как главная роль не будет столь популярной, как сейчас.
Выиграют те проекты, которые будут уделять внимание развитию отношений со своим коммьюнити / ликвидными фондами, которые будут покупать токены на вторичном рынке.
5 Нужно больше ликвидных фондов, и ликвидные фонды в целом хороши, потому что они приносят капитал и долгое время удержания, вы также никогда не увидите ликвидный фонд, инвестирующий во что-то вроде Milei или что-то в этом роде.
6 Классические криптоконференции типа ETH Denver скорее всего начнут исчезать. Больше внимания будет на конференциях, которые направлены на институционалов, подобных Blockworks Digital Asset Summit.
7 Токены, которые действительно преуспевают, должны показать, почему наличие токена позволило им построить некоторый продукт маркет фит. Пока что я могу вспомнить только около 5 токенов, которые это показывают, и это может потенциально привлечь инвестиции в эту сферу, потому что вы можете получить их только здесь, и больше нигде.
8 Криптоиндустрия никуда не исчезнет.
9 Наступает эпоха легитимных билдеров; людей, пришедших из web2, у которых есть опыт и видение и теперь они не боятся экспериментировать, т к государство теперь не будет притеснять их. Впереди очень захватывающие времена
10 Мемы не умрут, но теперь они считаются «низкостатусными», им нужно время чтобы снова начать органически выстреливать.
Люди знают, как играть в эту игру, слепых верований больше нет.
https://x.com/0xkyle__/status/1897317284286505393
Криптоцикл «Где мы сейчас?»
От Джейсона Чой ко-фаундера Tagent, экс gp Spartan group и Blockcrunch
Это диаграмма, которую он использует для объяснения концепции «временных рамок» для своей команды с 2022 года.
Венчурным капиталистам нужно играть только на черной линии (долгосрочный рост), управляющим ликвидномтью — на красной линии (месяцы и более), трейдерам — на синей линии.
Она отлично показывает, что происходит в крипте и на каком мы находимся этапе.
Все фреймворки по определению являются упрощенными.
https://x.com/mrjasonchoi/status/1831196390724375031?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
От Джейсона Чой ко-фаундера Tagent, экс gp Spartan group и Blockcrunch
Это диаграмма, которую он использует для объяснения концепции «временных рамок» для своей команды с 2022 года.
Венчурным капиталистам нужно играть только на черной линии (долгосрочный рост), управляющим ликвидномтью — на красной линии (месяцы и более), трейдерам — на синей линии.
Она отлично показывает, что происходит в крипте и на каком мы находимся этапе.
Все фреймворки по определению являются упрощенными.
https://x.com/mrjasonchoi/status/1831196390724375031?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Неопределенность на рынке: куда двинется Bitcoin в ближайшие месяцы?
Видение рынка – 4 сценария на трех временных горизонтах
Перспективы рынка неопределенны, но выделяются определенные сценарии.
В зависимости от временного горизонта, в игру вступают разные катализаторы — некоторые немедленные, другие разворачиваются в течение месяцев.
Вот четыре наиболее вероятных пути, по которым может пойти биток в ближайшее время:
Сценарий 1: Нет катализатора – Медленное снижение (мысли thiccyth0t)
Анонс Bitcoin Strategic Reserve стал важным моментом, но фундаментальные потоки, стоящие за ним, слабы.
При отсутствии новых крупных катализаторов на горизонте, мы можем увидеть постепенную распродажу, поскольку ажиотаж угасает, и трейдеры переключаются на другие возможности.
Временной горизонт: 1-8 недель
Эффект: Низкий или умеренный, но растянутый во времени
Ключевые признаки:
Снижение притока средств в ETF, ослабление открытого интереса, ужесточение ликвидности
---
Сценарий 2: Бычий дух и восстановительный ралли (мысли lazyvillager1)
Bitcoin Strategic Reserve все еще может вызвать краткосрочный всплеск настроений, привлекая интерес TradFi обратно к BTC.
Если MicroStrategy объявит о новом выпуске акций для покупки большего количества Bitcoin, и одновременно акции вырастут, мы можем увидеть резкий, но кратковременный рост.
Временной горизонт:
Следующие 7-14 дней
Эффект: Средний, но временный
Ключевые признаки: Всплеск потоков в ETF, выпуск акций MSTR, рост акций
---
Сценарий 3: Тезис об адаптации (мысли RaoulGMI)
Даже если Bitcoin Strategic Reserve не создаст немедленных потоков, он отправляет мощный сигнал:
- Розничные инвесторы видят прогресс в адаптации Bitcoin.
- Институты получают про-крипто сигнал, что может ускорить их вход.
- Банки, страховые компании и даже государства могут воспринять это как ранний сигнал для добавления Bitcoin в свои балансы.
Это не краткосрочный катализатор, но он повышает вероятность входа крупного институционального игрока в BTC со временем.
Временной горизонт: 3+ месяца
Эффект:Низкая вероятность в любой момент, но меняющий правила игры, если сработает
Ключевые признаки: Крупные институциональные игроки, намекающие на экспозицию в Bitcoin, пенсионные фонды, начинающие движение, суверенные фонды, добавляющие BTC
---
Сценарий 4: Постепенный рост, обусловленный ликвидностью (мысли crossbordercap)
Некоторые утверждают, что ликвидность — измеряемая через денежную массу M2 — является реальным драйвером цены Bitcoin.
Денежная масса M2 достигла дна и резко восстанавливается.
Исторически Bitcoin следует за тенденциями ликвидности с задержкой (~20 дней).
Если это сохранится, мы должны увидеть, как Bitcoin начнет постепенно расти в ближайшие недели. Однако некоторые скептики утверждают, что не вся ликвидность M2 переходит в рискованные активы, такие как Bitcoin.
Но можно также утверждать, что Bitcoin буквально был создан для поглощения такого рода ликвидности, поэтому, на мой взгляд, это имеет определенное значение.
Временной горизонт:20-40 дней
Эффект: Среднесрочный, медленный и устойчивый
Ключевые признаки:Продолжающееся расширение M2, снижение TGA, приток стейблкоинов
https://x.com/cryptostreamhub/status/1898649803099193361?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Видение рынка – 4 сценария на трех временных горизонтах
Перспективы рынка неопределенны, но выделяются определенные сценарии.
В зависимости от временного горизонта, в игру вступают разные катализаторы — некоторые немедленные, другие разворачиваются в течение месяцев.
Вот четыре наиболее вероятных пути, по которым может пойти биток в ближайшее время:
Сценарий 1: Нет катализатора – Медленное снижение (мысли thiccyth0t)
Анонс Bitcoin Strategic Reserve стал важным моментом, но фундаментальные потоки, стоящие за ним, слабы.
При отсутствии новых крупных катализаторов на горизонте, мы можем увидеть постепенную распродажу, поскольку ажиотаж угасает, и трейдеры переключаются на другие возможности.
Временной горизонт: 1-8 недель
Эффект: Низкий или умеренный, но растянутый во времени
Ключевые признаки:
Снижение притока средств в ETF, ослабление открытого интереса, ужесточение ликвидности
---
Сценарий 2: Бычий дух и восстановительный ралли (мысли lazyvillager1)
Bitcoin Strategic Reserve все еще может вызвать краткосрочный всплеск настроений, привлекая интерес TradFi обратно к BTC.
Если MicroStrategy объявит о новом выпуске акций для покупки большего количества Bitcoin, и одновременно акции вырастут, мы можем увидеть резкий, но кратковременный рост.
Временной горизонт:
Следующие 7-14 дней
Эффект: Средний, но временный
Ключевые признаки: Всплеск потоков в ETF, выпуск акций MSTR, рост акций
---
Сценарий 3: Тезис об адаптации (мысли RaoulGMI)
Даже если Bitcoin Strategic Reserve не создаст немедленных потоков, он отправляет мощный сигнал:
- Розничные инвесторы видят прогресс в адаптации Bitcoin.
- Институты получают про-крипто сигнал, что может ускорить их вход.
- Банки, страховые компании и даже государства могут воспринять это как ранний сигнал для добавления Bitcoin в свои балансы.
Это не краткосрочный катализатор, но он повышает вероятность входа крупного институционального игрока в BTC со временем.
Временной горизонт: 3+ месяца
Эффект:Низкая вероятность в любой момент, но меняющий правила игры, если сработает
Ключевые признаки: Крупные институциональные игроки, намекающие на экспозицию в Bitcoin, пенсионные фонды, начинающие движение, суверенные фонды, добавляющие BTC
---
Сценарий 4: Постепенный рост, обусловленный ликвидностью (мысли crossbordercap)
Некоторые утверждают, что ликвидность — измеряемая через денежную массу M2 — является реальным драйвером цены Bitcoin.
Денежная масса M2 достигла дна и резко восстанавливается.
Исторически Bitcoin следует за тенденциями ликвидности с задержкой (~20 дней).
Если это сохранится, мы должны увидеть, как Bitcoin начнет постепенно расти в ближайшие недели. Однако некоторые скептики утверждают, что не вся ликвидность M2 переходит в рискованные активы, такие как Bitcoin.
Но можно также утверждать, что Bitcoin буквально был создан для поглощения такого рода ликвидности, поэтому, на мой взгляд, это имеет определенное значение.
Временной горизонт:20-40 дней
Эффект: Среднесрочный, медленный и устойчивый
Ключевые признаки:Продолжающееся расширение M2, снижение TGA, приток стейблкоинов
https://x.com/cryptostreamhub/status/1898649803099193361?s=46&t=Au-4I4batatcfBlx-AzL_w
Почему люди всё ещё скептичны, несмотря на поддержку криптовалют со стороны властей?
Твиттер тред от GwartyGwart
Многие инвесторы остаются настроены по-медвежьи, даже несмотря на то, что президент и регуляторы начали поддерживать криптовалюты.
Причина в том, что большинство проектов, которые сейчас на слуху, не являются настоящими инвестиционными возможностями. Давайте разберёмся:
1. "стейблы" или долларовые монеты — это скорее забавные эксперименты, а не серьёзные активы для инвестиций.
2. Coinbase и Base:
Coinbase запустил Base, но это выгодно в основном для акционеров компании, а не для обычных криптоинвесторов. Это просто способ для Coinbase зарабатывать больше денег.
3. Perps:
Coinbase планирует запустить perps, но это тоже не новый "инвестиционный проект". Это просто ещё один способ для компании увеличить доход.
4. Токенизация от Robinhood и Blackrock:
Такие компании, как Robinhood и Blackrock, работают над токенизацией активов.
Но это скорее изменение формы активов, а не создание новых возможностей для инвесторов. Традиционные финансы не "принимают" криптовалюты — они просто адаптируют их под свои нужды.
5. Где 100-кратный рост?
Многие инвесторы ждут огромного роста, как в прошлом.
Но текущие проекты не обещают такого. Традиционные финансы не "принимают" криптовалюты — они просто используют их для своих целей.
6. Токенизация S&P 500:
Например, Ларри Финк (глава Blackrock) может привязать S&P 500 к блокчейну. Но это не то, что нужно криптоэнтузиастам.
Мы не хотим доходности индексных фондов — мы хотим высокодоходных проектов.
7. Долгосрочный бычий тренд?
Многие говорят о долгосрочном росте, но это не значит, что текущие проекты принесут огромную прибыль. Большинство инноваций укрепляют позиции традиционных игроков, а не создают новые возможности для ранних инвесторов.
8. Легитимация отрасли:
Да, криптовалюты становятся легитимными, но это не значит, что текущие проекты получат огромную выгоду. Большинство из них не готовы к такому росту.
Итог:
Несмотря на поддержку со стороны властей и традиционных финансовых игроков, многие криптоинвесторы остаются скептичными.
Текущие проекты не обещают былого роста, а инновации вроде токенизации активов скорее укрепляют позиции традиционных компаний, чем создают новые возможности для ранних инвесторов.
https://x.com/GwartyGwart/status/1899225223075119170
Твиттер тред от GwartyGwart
Многие инвесторы остаются настроены по-медвежьи, даже несмотря на то, что президент и регуляторы начали поддерживать криптовалюты.
Причина в том, что большинство проектов, которые сейчас на слуху, не являются настоящими инвестиционными возможностями. Давайте разберёмся:
1. "стейблы" или долларовые монеты — это скорее забавные эксперименты, а не серьёзные активы для инвестиций.
2. Coinbase и Base:
Coinbase запустил Base, но это выгодно в основном для акционеров компании, а не для обычных криптоинвесторов. Это просто способ для Coinbase зарабатывать больше денег.
3. Perps:
Coinbase планирует запустить perps, но это тоже не новый "инвестиционный проект". Это просто ещё один способ для компании увеличить доход.
4. Токенизация от Robinhood и Blackrock:
Такие компании, как Robinhood и Blackrock, работают над токенизацией активов.
Но это скорее изменение формы активов, а не создание новых возможностей для инвесторов. Традиционные финансы не "принимают" криптовалюты — они просто адаптируют их под свои нужды.
5. Где 100-кратный рост?
Многие инвесторы ждут огромного роста, как в прошлом.
Но текущие проекты не обещают такого. Традиционные финансы не "принимают" криптовалюты — они просто используют их для своих целей.
6. Токенизация S&P 500:
Например, Ларри Финк (глава Blackrock) может привязать S&P 500 к блокчейну. Но это не то, что нужно криптоэнтузиастам.
Мы не хотим доходности индексных фондов — мы хотим высокодоходных проектов.
7. Долгосрочный бычий тренд?
Многие говорят о долгосрочном росте, но это не значит, что текущие проекты принесут огромную прибыль. Большинство инноваций укрепляют позиции традиционных игроков, а не создают новые возможности для ранних инвесторов.
8. Легитимация отрасли:
Да, криптовалюты становятся легитимными, но это не значит, что текущие проекты получат огромную выгоду. Большинство из них не готовы к такому росту.
Итог:
Несмотря на поддержку со стороны властей и традиционных финансовых игроков, многие криптоинвесторы остаются скептичными.
Текущие проекты не обещают былого роста, а инновации вроде токенизации активов скорее укрепляют позиции традиционных компаний, чем создают новые возможности для ранних инвесторов.
https://x.com/GwartyGwart/status/1899225223075119170
Крипторынок после выборов
Кто мы, что мы и куда идем?
Рассуждает DefiMonk один ресерчеров в messari
Несколько мыслей о текущем рынке и криптовалютах:
> Участники рынка в декабре явно недооценили готовность Трампа следовать своим предвыборным обещаниям
> TradFi не был готов к этому, 0xSynthesis1 привел хорошую аналогию с ранним цинизмом сказав «к черту рынки» и повысить ставки в 2022 году
> Биткоин ETF и выборы Трампа были самыми большими крипто-катализаторами, которые мы получили. Теперь, когда это сделано, мы снова стали акциями с более высокой бетой.
> Нас продолжают учить, что у наших альтов нет пола. Протоколы — это бизнес, а токены — это не акции. Это не изменится, пока держатели токенов не смогут иметь какие-то права на реальные денежные потоки своих протоколов.
> График $RAY отвратительный. Я думаю, что множество ликвидных и венчурных фондов купили кучу «фундаментальных эко-токенов» на Solana, которые на самом деле все это время были просто бета-версией memecoin.
> $BTC доминирование выглядит неудержимым
> Я все еще думаю, что мы увидим $BTC ATH в течение года. Сейчас системный риск рисковать активами меньше, чем когда инфляционные страхи и ФРС двигали рынками.
>Капитал казино найдет новое место приземления, и, вероятно, будет чрезвычайно прибыльным предприятием предсказать, где он окажется.
> Я по-прежнему считаю, что за пределами BTC и стейблкоинов DeFi — это единственный реальный вариант использования, который мы создали.
> Мы пока не начали обслуживать DeFi для среднестатистического мирового потребителя, но в этом цикле мы радикально улучшили опыт DeFi для криптонативных пользователей.
Мы можем обрабатывать гораздо больше транзакций на более привлекательных фронтендах. У нас достаточно места для блоков. Intents сделали кросс-VM-мост невероятно простым. Hyperliquid теперь может конкурировать с CEX. Заимствования Aave продолжают расти. Не позволяйте им говорить вам, что мы не добились никакого прогресса.
> Может быть хорошо заниматься фармом и стать одним из первых участников новых экосистем, таких как Abstract, MegaETH и т. д.
> $HYPE - верю в Джеффа
https://x.com/defi_monk/status/1899225697467465775
Кто мы, что мы и куда идем?
Рассуждает DefiMonk один ресерчеров в messari
Несколько мыслей о текущем рынке и криптовалютах:
> Участники рынка в декабре явно недооценили готовность Трампа следовать своим предвыборным обещаниям
> TradFi не был готов к этому, 0xSynthesis1 привел хорошую аналогию с ранним цинизмом сказав «к черту рынки» и повысить ставки в 2022 году
> Биткоин ETF и выборы Трампа были самыми большими крипто-катализаторами, которые мы получили. Теперь, когда это сделано, мы снова стали акциями с более высокой бетой.
> Нас продолжают учить, что у наших альтов нет пола. Протоколы — это бизнес, а токены — это не акции. Это не изменится, пока держатели токенов не смогут иметь какие-то права на реальные денежные потоки своих протоколов.
> График $RAY отвратительный. Я думаю, что множество ликвидных и венчурных фондов купили кучу «фундаментальных эко-токенов» на Solana, которые на самом деле все это время были просто бета-версией memecoin.
> $BTC доминирование выглядит неудержимым
> Я все еще думаю, что мы увидим $BTC ATH в течение года. Сейчас системный риск рисковать активами меньше, чем когда инфляционные страхи и ФРС двигали рынками.
>Капитал казино найдет новое место приземления, и, вероятно, будет чрезвычайно прибыльным предприятием предсказать, где он окажется.
> Я по-прежнему считаю, что за пределами BTC и стейблкоинов DeFi — это единственный реальный вариант использования, который мы создали.
> Мы пока не начали обслуживать DeFi для среднестатистического мирового потребителя, но в этом цикле мы радикально улучшили опыт DeFi для криптонативных пользователей.
Мы можем обрабатывать гораздо больше транзакций на более привлекательных фронтендах. У нас достаточно места для блоков. Intents сделали кросс-VM-мост невероятно простым. Hyperliquid теперь может конкурировать с CEX. Заимствования Aave продолжают расти. Не позволяйте им говорить вам, что мы не добились никакого прогресса.
> Может быть хорошо заниматься фармом и стать одним из первых участников новых экосистем, таких как Abstract, MegaETH и т. д.
> $HYPE - верю в Джеффа
https://x.com/defi_monk/status/1899225697467465775
Интервью Jordi Alexander of Selini Capital с crypto market wizards (Thiccy)
Вышло супер большое, пришлось запилить в телетайп
Если интересно ставь смайлик бобра
https://teletype.in/@alexey_cr/h_q9VJdfCjG
Вышло супер большое, пришлось запилить в телетайп
Если интересно ставь смайлик бобра
https://teletype.in/@alexey_cr/h_q9VJdfCjG
Teletype
Интервью Jordi Alexander of Selini Capital с crypto market wizards (Thiccy)
Впервые я услышал о Джорди Александре в середине 2021 года, когда друг рассказал мне, что он отказался от предложения Citadel переехать...
Два возможных сценария для будущего криптовалют
Мысли 0xKyle
Фундаментал — это единственное, что будет иметь значение дальше.
Структура крипторынков, которую вы знали и любили, больше не существует.
И признание этого — это просто перетягивание каната между тем, насколько вы гибкий и адаптивный (а вы должны быть таким, если инвестируете в постоянно меняющиеся рынки), и тем, насколько вы застряли в своих старых представлениях.
Пункт 1: 4-летних циклов больше не существует. На этом этапе это уже всем понятно. Если вы всё ещё думаете, что нас ждёт «альтсезон» в классическом понимании («все альты растут без остановки») — удачи.
Пункт 2 (более интересный):Я считаю, что структура рынка абсолютно сломана. Все ждут, что рынок "вернётся", но, по моему мнению, этого не произойдёт — по крайней мере, не в той форме, как раньше.
Аргументы, которые я слышал, сводятся к следующему:
«В 2023 был медвежий рынок, но потом мы вернулись, потому что начались закупки. В 2024 был небольшой спад, но потом мы снова вернулись, потому что опять начались закупки. И теперь всё снова круто».
То есть... по сути, цикличный рынок. Булл -> бэр -> булл -> бэр.
Да, конечно, каждый медвежий рынок в итоге сменяется бычьим. Но вопрос в другом — *когда*? Раньше это занимало 4 года. А если 4-летнего цикла больше нет — то что тогда?
И вот мы видим это: в 2024 был мини-медвежий рынок, где многие альты упали на 90%... и прямо сейчас мы снова сталкиваемся с тем же. То есть, мини-циклы?
Но это нестабильная модель. Я не думаю, что она долго продержится. Мне кажется, период восстановления между такими мини-циклами будет становиться всё длиннее.
Просто потому что никто не хочет участвовать в игре с нулевой суммой, если они постоянно проигрывают. А статистически проигрывают большинство.
Это также перекликается с вопросом: "Кто выигрывает?"
Примеры крупных игроков:
- Photon — 369 млн
- Trojan — 172 млн
Капитал вытаскивается из этой индустрии и не возвращается. И честно, я даже не знаю, что эти фонды делают со своими деньгами.
Помните: мы прошли путь от «эта индустрия мертва» после FTX до «офигеть, крипта — в Белом доме» (SBF, BlackRock, ETF и т.д.). У нас, возможно, самый бычий сетап в истории — и мы даже не смогли пробить хаи 2021 года по альтам.
- 4-летние циклы умерли
- с точки зрения доходности — номинальный рост уменьшается (многие токены НЕ достигают уровней 2021 года)
- рост количества активов приводит к размыванию ликвидности
- пампятся бессмысленные активы вроде мемкоинов
- TradFi покупает BTC. У BTC есть потоки. У альтов — нет.
- розница заходит, вкидывает ликвидность, и либо теряет её, либо она уходит к тем, кто её не реинвестирует
- у большинства токенов нет покупателей, потому что предложения всё больше
Что будет дальше?
- BTC теперь двигается отдельно от остального рынка
- Альты всё ещё идут за BTC вверх, но потолок доходности для них сильно снижен. BTC не заботится об альтах вообще
- Медвежьи рынки для альтов будут длиннее
- И, главное — чтобы покупать токен, в него надо верить. Мемкоины не работают, потому что все уже знают, что они ничего не стоят. Кто будет покупать ваш токен, когда он упал на 50%, зная, что он может упасть ещё на 50%?
В акциях такого не происходит, потому что люди фундаментально верят в то, что покупают.
Итак, у нас два пути:
Вариант 1:*Всё остаётся без фундамента. Тогда мы продолжаем играть в спекулятивные игры, которые постепенно сливают ликвидность крупным игрокам типа Trojan — и никто больше не захочет участвовать.
Вариант 2: Кто-то начинает строить фундаментальные проекты.
Тогда хотя бы появляется основа для оценки.
- Это займёт месяцы, но кто-то сделает это.
- Только так можно вернуть хоть какую-то доходность.
- Но это будет дольше. Доходность будет ниже. Временные горизонты увеличатся.
Быть инвестором в альты будет сложно, но и проще, потому что теперь всё, что вам нужно — искать тех, кто:
1. Имеет путь к выручке
2. Не имеет дебильной токеномики и раздутости предложения
https://x.com/0xkyle__/status/1902937535912788327
Мысли 0xKyle
Фундаментал — это единственное, что будет иметь значение дальше.
Структура крипторынков, которую вы знали и любили, больше не существует.
И признание этого — это просто перетягивание каната между тем, насколько вы гибкий и адаптивный (а вы должны быть таким, если инвестируете в постоянно меняющиеся рынки), и тем, насколько вы застряли в своих старых представлениях.
Пункт 1: 4-летних циклов больше не существует. На этом этапе это уже всем понятно. Если вы всё ещё думаете, что нас ждёт «альтсезон» в классическом понимании («все альты растут без остановки») — удачи.
Пункт 2 (более интересный):Я считаю, что структура рынка абсолютно сломана. Все ждут, что рынок "вернётся", но, по моему мнению, этого не произойдёт — по крайней мере, не в той форме, как раньше.
Аргументы, которые я слышал, сводятся к следующему:
«В 2023 был медвежий рынок, но потом мы вернулись, потому что начались закупки. В 2024 был небольшой спад, но потом мы снова вернулись, потому что опять начались закупки. И теперь всё снова круто».
То есть... по сути, цикличный рынок. Булл -> бэр -> булл -> бэр.
Да, конечно, каждый медвежий рынок в итоге сменяется бычьим. Но вопрос в другом — *когда*? Раньше это занимало 4 года. А если 4-летнего цикла больше нет — то что тогда?
И вот мы видим это: в 2024 был мини-медвежий рынок, где многие альты упали на 90%... и прямо сейчас мы снова сталкиваемся с тем же. То есть, мини-циклы?
Но это нестабильная модель. Я не думаю, что она долго продержится. Мне кажется, период восстановления между такими мини-циклами будет становиться всё длиннее.
Просто потому что никто не хочет участвовать в игре с нулевой суммой, если они постоянно проигрывают. А статистически проигрывают большинство.
Это также перекликается с вопросом: "Кто выигрывает?"
Примеры крупных игроков:
- Photon — 369 млн
- Trojan — 172 млн
Капитал вытаскивается из этой индустрии и не возвращается. И честно, я даже не знаю, что эти фонды делают со своими деньгами.
Помните: мы прошли путь от «эта индустрия мертва» после FTX до «офигеть, крипта — в Белом доме» (SBF, BlackRock, ETF и т.д.). У нас, возможно, самый бычий сетап в истории — и мы даже не смогли пробить хаи 2021 года по альтам.
- 4-летние циклы умерли
- с точки зрения доходности — номинальный рост уменьшается (многие токены НЕ достигают уровней 2021 года)
- рост количества активов приводит к размыванию ликвидности
- пампятся бессмысленные активы вроде мемкоинов
- TradFi покупает BTC. У BTC есть потоки. У альтов — нет.
- розница заходит, вкидывает ликвидность, и либо теряет её, либо она уходит к тем, кто её не реинвестирует
- у большинства токенов нет покупателей, потому что предложения всё больше
Что будет дальше?
- BTC теперь двигается отдельно от остального рынка
- Альты всё ещё идут за BTC вверх, но потолок доходности для них сильно снижен. BTC не заботится об альтах вообще
- Медвежьи рынки для альтов будут длиннее
- И, главное — чтобы покупать токен, в него надо верить. Мемкоины не работают, потому что все уже знают, что они ничего не стоят. Кто будет покупать ваш токен, когда он упал на 50%, зная, что он может упасть ещё на 50%?
В акциях такого не происходит, потому что люди фундаментально верят в то, что покупают.
Итак, у нас два пути:
Вариант 1:*Всё остаётся без фундамента. Тогда мы продолжаем играть в спекулятивные игры, которые постепенно сливают ликвидность крупным игрокам типа Trojan — и никто больше не захочет участвовать.
Вариант 2: Кто-то начинает строить фундаментальные проекты.
Тогда хотя бы появляется основа для оценки.
- Это займёт месяцы, но кто-то сделает это.
- Только так можно вернуть хоть какую-то доходность.
- Но это будет дольше. Доходность будет ниже. Временные горизонты увеличатся.
Быть инвестором в альты будет сложно, но и проще, потому что теперь всё, что вам нужно — искать тех, кто:
1. Имеет путь к выручке
2. Не имеет дебильной токеномики и раздутости предложения
https://x.com/0xkyle__/status/1902937535912788327
X (formerly Twitter)
Kyle (@0xkyle__) on X
third hot take, lots to say about this - it's not gonna be nice.
fundamentals will be the only thing that matters moving forward. the structure of crypto markets as you knew and love is over. and accepting this is just a tug of war between how flexible…
fundamentals will be the only thing that matters moving forward. the structure of crypto markets as you knew and love is over. and accepting this is just a tug of war between how flexible…
США против всего мира: Почему американские акции доминируют уже 15 лет
Пишет Joe Wiesenthal
Американский журналист, телеведущий и подкастер. Он является исполнительным редактором отдела новостей Digital brands в Bloomberg,
Я думаю, что сейчас это мой выбор самого важного графика в мире.
Или, по крайней мере, графика, который я буду проверять довольно регулярно. Он просто показывает
фондовый рынок США по сравнению с каждым другим фондовым рынком, измеряемый соотношением
ETF VTI и VEU.
Vanguard Total Stock Market ETF / Vanguard FTSE All-World ex-US ETF
То, о чем я много говорил, это то, что за последние 15 лет или около того был только один
выигрышный трейд, и это лонговать в крупных технологических акциях США (которые доминируют почти в любом крупном американском индексе).
Другой способ думать о последних 15 годах или около того – это то, что вы могли бы зарабатывать деньги, играя на греках и делая ставки на то, что каждый раз, когда один из них оказывался перекупленным, вы могли бы совершить сделку на возврат к среднему.
Но предпосылка любой сделки на возврат к среднему заключается в том, что какой-то базовый реальный экономический тренд возвращается на место, как только временная паника утихает.
И снова, экономический тренд, который представляет этот график, – это превосходство Америки (в частности, ее технологических гигантов, но также и энергетических и финансовых гигантов) по сравнению почти с любой другой страной в мире.
Конечно, на пути были некоторые неровности, но это настолько близко к прямой линии, насколько это возможно на рынках. Недавнее снижение действительно выделяется.
И мне не нужно перечислять все причины, по которым люди сегодня беспокоятся об активах США. Тарифы, DeepSeek, вопросы об общей политической обстановке, изменения фискальной политики в Германии и Китае, список можно продолжать и продолжать.
Но суть здесь в том, что это, по крайней мере, может стать матерью всех болезненных сделок. Так много инвесторов полностью вложились в Соединенные Штаты.
Помнят ли они вообще, как изучать неамериканские рынки?
Есть ли у них аналитики, знакомые с важными именами за рубежом?
Я не знаю. Но это то, за чем я сейчас слежу.
Выводы:
1. Доминирование США на мировом рынке: За последние 15 лет американские акции, особенно технологические гиганты, демонстрировали превосходство над рынками других стран. Это стало основным выигрышным трейдом для инвесторов.
2. Глобальная диверсификация теряет привлекательность: Инвесторы, которые делали ставку на глобальную диверсификацию, не получили значительной прибыли, так как американский рынок продолжал расти.
3. Риски для инвесторов, сконцентрированных на США: Многие инвесторы полностью вложились в американские активы, что делает их уязвимыми к изменениям на рынке. Возникает вопрос, готовы ли они к изучению и инвестированию в неамериканские рынках
4. Возможность коррекции: Недавнее снижение на рынке может быть сигналом к коррекции, особенно учитывая, что многие инвесторы были в состоянии эйфории в конце прошлого года.
5. Экономические и политические факторы: Тарифы, политическая нестабильность, изменения в фискальной политике других стран (например, Германии и Китая) могут повлиять на будущее американских активов.
6. Необходимость адаптации: Инвесторам, возможно, придется пересмотреть свои стратегии и начать изучать другие рынки, чтобы снизить риски и диверсифицировать свои портфели.
В целом, текущая ситуация на рынке требует осторожности и готовности к изменениям, так как доминирование США может быть подвержено коррекции в ближайшем будущем.
https://x.com/thestalwart/status/1903131090178490566?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
Пишет Joe Wiesenthal
Американский журналист, телеведущий и подкастер. Он является исполнительным редактором отдела новостей Digital brands в Bloomberg,
Я думаю, что сейчас это мой выбор самого важного графика в мире.
Или, по крайней мере, графика, который я буду проверять довольно регулярно. Он просто показывает
фондовый рынок США по сравнению с каждым другим фондовым рынком, измеряемый соотношением
ETF VTI и VEU.
Vanguard Total Stock Market ETF / Vanguard FTSE All-World ex-US ETF
То, о чем я много говорил, это то, что за последние 15 лет или около того был только один
выигрышный трейд, и это лонговать в крупных технологических акциях США (которые доминируют почти в любом крупном американском индексе).
Другой способ думать о последних 15 годах или около того – это то, что вы могли бы зарабатывать деньги, играя на греках и делая ставки на то, что каждый раз, когда один из них оказывался перекупленным, вы могли бы совершить сделку на возврат к среднему.
Но предпосылка любой сделки на возврат к среднему заключается в том, что какой-то базовый реальный экономический тренд возвращается на место, как только временная паника утихает.
И снова, экономический тренд, который представляет этот график, – это превосходство Америки (в частности, ее технологических гигантов, но также и энергетических и финансовых гигантов) по сравнению почти с любой другой страной в мире.
Конечно, на пути были некоторые неровности, но это настолько близко к прямой линии, насколько это возможно на рынках. Недавнее снижение действительно выделяется.
И мне не нужно перечислять все причины, по которым люди сегодня беспокоятся об активах США. Тарифы, DeepSeek, вопросы об общей политической обстановке, изменения фискальной политики в Германии и Китае, список можно продолжать и продолжать.
Но суть здесь в том, что это, по крайней мере, может стать матерью всех болезненных сделок. Так много инвесторов полностью вложились в Соединенные Штаты.
Помнят ли они вообще, как изучать неамериканские рынки?
Есть ли у них аналитики, знакомые с важными именами за рубежом?
Я не знаю. Но это то, за чем я сейчас слежу.
Выводы:
1. Доминирование США на мировом рынке: За последние 15 лет американские акции, особенно технологические гиганты, демонстрировали превосходство над рынками других стран. Это стало основным выигрышным трейдом для инвесторов.
2. Глобальная диверсификация теряет привлекательность: Инвесторы, которые делали ставку на глобальную диверсификацию, не получили значительной прибыли, так как американский рынок продолжал расти.
3. Риски для инвесторов, сконцентрированных на США: Многие инвесторы полностью вложились в американские активы, что делает их уязвимыми к изменениям на рынке. Возникает вопрос, готовы ли они к изучению и инвестированию в неамериканские рынках
4. Возможность коррекции: Недавнее снижение на рынке может быть сигналом к коррекции, особенно учитывая, что многие инвесторы были в состоянии эйфории в конце прошлого года.
5. Экономические и политические факторы: Тарифы, политическая нестабильность, изменения в фискальной политике других стран (например, Германии и Китая) могут повлиять на будущее американских активов.
6. Необходимость адаптации: Инвесторам, возможно, придется пересмотреть свои стратегии и начать изучать другие рынки, чтобы снизить риски и диверсифицировать свои портфели.
В целом, текущая ситуация на рынке требует осторожности и готовности к изменениям, так как доминирование США может быть подвержено коррекции в ближайшем будущем.
https://x.com/thestalwart/status/1903131090178490566?s=46&t=0kEtp7M29ov5IRUYfIeIlQ
От золотой лихорадки, к жесткой конкуренции.
Пишет Fiskantes CIO Sigil_Fund,
партнёр ZeePrimeCap
Полагаю, самые легкие деньги в крипте были заработаны с 2014 года по нынешнее время.
Сейчас подобные возможности с высоким риском, но и высокой наградой можно найти на других рынках, а не только в крипте.
Все игры, которые делали крипту привлекательной, теперь осваиваются игроками, которые знают, что делают.
Арбитраж между приватным и публичным рынком стал общеизвестен и быстро закрывается, а розничные инвесторы всё менее охотно участвуют в этих играх.
Поэтому ритейл перешел в "тренчи", которые, в свою очередь, были захвачены ботами, кабалами, rug pull-ами и MEV до смерти.
Избыточные инвестиции в инфраструктуру со стороны венчурных капиталистов привели к огромному избытку токенов, который будет разгребаться годами.
Настоящие продукты встречаются редко и требуют глубокого анализа и дальновидности, если вы хотите обнаружить их раньше рынка.
Любая новая мета эксплуатируется быстрее, чем раньше, поскольку все поняли, что нужно опережать тех, кто опережает нарративы.
В долгосрочной перспективе рынок достаточно эффективен в том, чтобы забирать деньги у тех, кто хочет быстро разбогатеть, и отдавать их тем, у кого есть системы и инструменты для их эксплуатации.
Иногда кто-то случайно попадает в джекпот и шумит об этом в твиттере, подпитывая мечты о быстром обогащении, но в конечном итоге это не будет намного проще, чем сорвать куш на каких-нибудь авантюрах в стиле Wall Street Bets.
Крипта по-прежнему будет привлекать людей с небольшими капиталами благодаря редким аирдропам и поддержке нишевых и странных длинных хвостов, так что всё ещё стоит обращать на неё внимание.
Но чтобы действительно сделать что-то значимое, а не просто заработать пару тысяч тут и там, уже недостаточно просто быть ранним... теперь нужно быть усердным, трудолюбивым и умнее других.
Легкие деньги уже сделаны, спасибо за игру, увидимся за столом.
https://x.com/Fiskantes/status/1903756505783886042
Пишет Fiskantes CIO Sigil_Fund,
партнёр ZeePrimeCap
Полагаю, самые легкие деньги в крипте были заработаны с 2014 года по нынешнее время.
Сейчас подобные возможности с высоким риском, но и высокой наградой можно найти на других рынках, а не только в крипте.
Все игры, которые делали крипту привлекательной, теперь осваиваются игроками, которые знают, что делают.
Арбитраж между приватным и публичным рынком стал общеизвестен и быстро закрывается, а розничные инвесторы всё менее охотно участвуют в этих играх.
Поэтому ритейл перешел в "тренчи", которые, в свою очередь, были захвачены ботами, кабалами, rug pull-ами и MEV до смерти.
Избыточные инвестиции в инфраструктуру со стороны венчурных капиталистов привели к огромному избытку токенов, который будет разгребаться годами.
Настоящие продукты встречаются редко и требуют глубокого анализа и дальновидности, если вы хотите обнаружить их раньше рынка.
Любая новая мета эксплуатируется быстрее, чем раньше, поскольку все поняли, что нужно опережать тех, кто опережает нарративы.
В долгосрочной перспективе рынок достаточно эффективен в том, чтобы забирать деньги у тех, кто хочет быстро разбогатеть, и отдавать их тем, у кого есть системы и инструменты для их эксплуатации.
Иногда кто-то случайно попадает в джекпот и шумит об этом в твиттере, подпитывая мечты о быстром обогащении, но в конечном итоге это не будет намного проще, чем сорвать куш на каких-нибудь авантюрах в стиле Wall Street Bets.
Крипта по-прежнему будет привлекать людей с небольшими капиталами благодаря редким аирдропам и поддержке нишевых и странных длинных хвостов, так что всё ещё стоит обращать на неё внимание.
Но чтобы действительно сделать что-то значимое, а не просто заработать пару тысяч тут и там, уже недостаточно просто быть ранним... теперь нужно быть усердным, трудолюбивым и умнее других.
Легкие деньги уже сделаны, спасибо за игру, увидимся за столом.
https://x.com/Fiskantes/status/1903756505783886042
X (formerly Twitter)
daddy fiskantes ⭐️🩸 (@Fiskantes) on X
Believe in crypto easy money was already made between 2014 and now
Now you can find similar risk:reward opportunities in other markets than in crypto
And all the games that made crypto are being eaten by players who know what they are doing
Private <>…
Now you can find similar risk:reward opportunities in other markets than in crypto
And all the games that made crypto are being eaten by players who know what they are doing
Private <>…
Робототехника: Редкая возможность от нуля до триллиона ч1
Пишет твиттерянин Palkapakchiken - изобретатель, инвестор, почти Тони Старк
"Я изобрел первый в мире дистанционный запуск для автомобиля.
Если быть точным, я подключил RX7 моего отца к своему пейджеру Motorola, чтобы прогреть двигатель и включить кондиционер перед приездом.
За это я получил награду за заслуги в учебном заведении, где учился. Робототехника всегда была моим увлечением. Это сочетание механической и программной инженерии: образование, которое действительно полезно в реальном мире."(с)
Почему триллионы?
Человекоподобные роботы — это, по сути, человеческий труд. Только без сна, жалоб и медицинских расходов. Они создаются за несколько часов вместо 20 лет. Если труд можно масштабировать бесконечно, умножьте его на стоимость производства. Стоимость жизни будет стремиться к нулю.
Способы получить доступ к человекоподобным роботам
1. Публичные компании, занимающиеся робототехникой
2. ETF, ориентированные на робототехнику
3. Частные компании (через венчурный капитал или вторичные рынки)
4. Поставщики компонентов
5. Крупные технологические компании с амбициями в робототехнике
Публичные компании, занимающиеся робототехникой
1. Nvidia (NVDA)
Капитализация: $3,19 трлн
Лидер в производстве чипов для ИИ, Nvidia обеспечивает большую часть вычислительной инфраструктуры для робототехники, включая человекоподобные приложения. Их GPU и программные платформы, такие как Isaac, критически важны для разработки роботов, что делает компанию сильным косвенным игроком в буме человекоподобной робототехники.
2. Tesla (TSLA)
Капитализация: $780 млрд
Доказанный лидер, инженерия первых принципов, экстремальная оптимизация, собственное производство. Создает отличные продукты и является прямым игроком в области человекоподобных роботов.
3. Intuitive Surgical (ISRG)
Капитализация: $211,09 млрд
Хотя компания сосредоточена на медицинской робототехнике, а не на универсальных человекоподобных роботах, она демонстрирует доказанный успех в автоматизации, который со временем может быть применен в более широких областях.
4. ABB (ABBNY)
Капитализация: $112 млрд
Швейцарская компания, специализирующаяся на промышленной автоматизации и робототехнике, ABB расширяется в области коллаборативных роботов, которые могут эволюционировать в человекоподобные системы для производства.
5. Boston Dynamics: Принадлежит Hyundai Motor Group (HYMTF)
Капитализация: $36,15 млрд
Пионер в области передовой робототехники (например, Spot, Atlas) не является прямым объектом для инвестиций, но покупка акций Hyundai может предоставить косвенный доступ. Hyundai Motor Group владеет примерно 80% Boston Dynamics.
6. XPeng (XPEV)
Капитализация: $21 млрд
Китайский производитель электромобилей, который также разрабатывает человекоподобных роботов (например, прототип PX5), используя свои знания в области ИИ и низкозатратное производство.
7. UBTech Robotics (Гонконг: 9880.HK)
Капитализация: $5 млрд
Китайская компания, поддерживаемая Tencent, уже производит человекоподобных роботов для образования, обслуживания и промышленного использования, предлагая прямой доступ к сектору.
8. Xiaomi XIAOMI-W (1810.HK)
Капитализация: $170 млрд
Хорошее редко бывает дешевым, кроме Xiaomi. Они производят тысячи хороших и дешевых продуктов. Культовая фанатская база. В масштабе ни одна компания не может сравниться.
Пишет твиттерянин Palkapakchiken - изобретатель, инвестор, почти Тони Старк
"Я изобрел первый в мире дистанционный запуск для автомобиля.
Если быть точным, я подключил RX7 моего отца к своему пейджеру Motorola, чтобы прогреть двигатель и включить кондиционер перед приездом.
За это я получил награду за заслуги в учебном заведении, где учился. Робототехника всегда была моим увлечением. Это сочетание механической и программной инженерии: образование, которое действительно полезно в реальном мире."(с)
Почему триллионы?
Человекоподобные роботы — это, по сути, человеческий труд. Только без сна, жалоб и медицинских расходов. Они создаются за несколько часов вместо 20 лет. Если труд можно масштабировать бесконечно, умножьте его на стоимость производства. Стоимость жизни будет стремиться к нулю.
Способы получить доступ к человекоподобным роботам
1. Публичные компании, занимающиеся робототехникой
2. ETF, ориентированные на робототехнику
3. Частные компании (через венчурный капитал или вторичные рынки)
4. Поставщики компонентов
5. Крупные технологические компании с амбициями в робототехнике
Публичные компании, занимающиеся робототехникой
1. Nvidia (NVDA)
Капитализация: $3,19 трлн
Лидер в производстве чипов для ИИ, Nvidia обеспечивает большую часть вычислительной инфраструктуры для робототехники, включая человекоподобные приложения. Их GPU и программные платформы, такие как Isaac, критически важны для разработки роботов, что делает компанию сильным косвенным игроком в буме человекоподобной робототехники.
2. Tesla (TSLA)
Капитализация: $780 млрд
Доказанный лидер, инженерия первых принципов, экстремальная оптимизация, собственное производство. Создает отличные продукты и является прямым игроком в области человекоподобных роботов.
3. Intuitive Surgical (ISRG)
Капитализация: $211,09 млрд
Хотя компания сосредоточена на медицинской робототехнике, а не на универсальных человекоподобных роботах, она демонстрирует доказанный успех в автоматизации, который со временем может быть применен в более широких областях.
4. ABB (ABBNY)
Капитализация: $112 млрд
Швейцарская компания, специализирующаяся на промышленной автоматизации и робототехнике, ABB расширяется в области коллаборативных роботов, которые могут эволюционировать в человекоподобные системы для производства.
5. Boston Dynamics: Принадлежит Hyundai Motor Group (HYMTF)
Капитализация: $36,15 млрд
Пионер в области передовой робототехники (например, Spot, Atlas) не является прямым объектом для инвестиций, но покупка акций Hyundai может предоставить косвенный доступ. Hyundai Motor Group владеет примерно 80% Boston Dynamics.
6. XPeng (XPEV)
Капитализация: $21 млрд
Китайский производитель электромобилей, который также разрабатывает человекоподобных роботов (например, прототип PX5), используя свои знания в области ИИ и низкозатратное производство.
7. UBTech Robotics (Гонконг: 9880.HK)
Капитализация: $5 млрд
Китайская компания, поддерживаемая Tencent, уже производит человекоподобных роботов для образования, обслуживания и промышленного использования, предлагая прямой доступ к сектору.
8. Xiaomi XIAOMI-W (1810.HK)
Капитализация: $170 млрд
Хорошее редко бывает дешевым, кроме Xiaomi. Они производят тысячи хороших и дешевых продуктов. Культовая фанатская база. В масштабе ни одна компания не может сравниться.