🎁 У нас для вас сюрприз (раз ЦБ не порадовал подарком в пятницу, нужно брать все в свои руки!)

😍 Сегодня о главных новостях для инвесторов расскажут Дмитрий Александров и Татьяна Вершигора ⬜️

⬜️Смотрите «Рынки.Утро» в 8:29 и 9:40 — конечно же, обсудим новую ключевую ставку, прогнозы, ожидания и как обновить свою стратегию.

💱 ЗАДАТЬ ВОПРОС

💱 Программу также можно посмотреть на нашем официальном сайте и Rutube. А позже и в записи: на YouTube и в VK-сообществе.

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🏛 Ключевая ставка ЦБ
— Банк России по итогам заседания 24 октября понизил ключевую ставку на 50 б.п., до 16,5%
— участники рынка в большинстве своем предполагали сохранение ставки на уровне 17%
— регулятор впервые в истории прибегнул к шагу в 50 б.п. при уровне ставки выше 14%, обычно на такой высокой базе шаг всегда был кратным 100 б.п.
— в ЦБ отметили, что рост спроса замедляется, перегрев уходит, однако более аккуратное снижение ставки обусловлено временными проинфляционными факторами, в частности, подорожанием топлива и сезонными колебаниями цен на овощи
— одновременно регулятор резко повысил прогноз средней ключевой ставки на 2026 год: с 12–13% до 13–15%
— это свидетельствует о намерении регулятора поддерживать жесткую денежно-кредитную политику в течение более длительного срока, чем предполагалось ранее — отметили в «А-Клубе»

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— российский рынок акций снизился в пятницу, 24 октября
— по итогам основных торгов индекс Мосбиржи (IMOEX) снизился на 1,04% — до 2543,93 пункта
— индекс IMOEX2, отражающий динамику рынка в том числе на дополнительных сессиях, потерял 1,4% — до 2543,64 пункта
— акции подешевели несмотря на снижение ключевой ставки ЦБ до 16,5%
— инвесторов встревожило и спровоцировало распродажу акций и облигаций увеличение прогноза средней ключевой ставки на 2026 год с 12–13% до 13–15%, полагают в «Альфа-Инвестициях»
— утром в понедельник, 27 октября, рынок открылся заметным снижением. На 9:07 мск индекс Мосбиржи терял 1,49%, до 2506,22 пункта

🗿 Российская валюта
— рубль резко укрепился в пятницу после решения Банка России по ставке
— по итогам дня курс юаня на Мосбирже снизился на 2,02%, до ₽11,147, вечный фьючерс на доллар подешевел на 1,57%, до ₽79,99
— рубль является абсолютным бенефициаром текущей позиции и коммуникации ЦБ, отметил экономист Дмитрий Полевой
— на этом фоне рубль, вероятно, пока будет оставаться относительно крепким и далее медленно ослабевать под влиянием снижающегося экспорта, полагает эксперт

🍏 Отчетность X5
— 27 октября X5 представит отчетность по МСФО за третий квартал 2025 года
— в БКС ожидают, что EBITDA останется примерно на уровне аналогичного периода прошлого года, в рентабельность по EBITDA снизится с 7,3% до 6,1%
— эксперты также ждут снижения чистой прибыли на 21% из-за повышения ставки налога в этом году и роста финансовых расходов
— в брокере считают, что прошлогодний уровень EBITDA помогла сохранить хорошая динамика выручки, несмотря опережающий рост расходов на персонал, а относительно низкая долговая нагрузка смягчила влияние высоких процентных ставок на чистую прибыль

📃 Корпоративные события
— X5: финансовые результаты по МСФО за девять месяцев 2025 года
— «Южуралзолото»: финансовые результаты по МСФО за девять месяцев 2025 года
— ЦИАН: заседание совета директоров. В повестке вопрос дивидендов за девять месяцев 2025 года

📝 Другие важные события
— Банк России опубликует «Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2026 год и период 2027 и 2028 годов
— Саммит АСЕАН (27–28 октября)

🔄 Курсы валют (на 08:45 мск)
Самые дешевые наличные доллары можно купить:
🟠Ак Барс Банк (ст. м. «Отрадное»): купить доллары можно по ₽80,4, продать — по ₽81,3
🟠Камкомбанк (ст. м. «Новаторская»): купить доллары можно по ₽81,19, продать — по ₽81
Самые дешевые евро:
🟠Камкомбанк (ст. м. «Чертановская»): купить евро можно по ₽95,6, продать — по ₽94,5
🟠Солид Банк (ст. м. «Таганская», «Хорошевская»): купить евро можно по ₽95,7 продать — по ₽92,7

https://www.rbc.ru/quote/news/article/68fef8f09a79477ee3b6092c

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

⏺ Индекс Мосбиржи впервые с 20 декабря 2024 года опустился ниже 2500 пунктов

📊 На 9:36 мск индекс Мосбиржи (MOEX2) терял 1,73%, до 2499,45 пункта

«Торговля «на эмоциях» продолжается, балом правят частные инвесторы. Несмотря на неожиданное снижение «ключа» до 16,5% — уровня, которым многие участники торгов грезили еще в середине лета, а также комментарии ЦБ, не исключающие возможности увидеть 12–14% к концу 2026 года, индекс Мосбиржи вернулся к минимумам 2025 года», — пишут эксперты «Синары».

«Решение регулятора понизить ключевую ставку на 50 б.п. можно было бы рассматривать в качестве благоприятного фактора для российского фондового рынка. Тем не менее инвесторы обратили внимание на жесткую риторику, а также на прогноз по средней ставке на следующий год. Регулятор отмечает сохраняющуюся напряженность на рынке труда в качестве одного из проинфляционных факторов. Кроме того, ссылаясь на предыдущий опыт, регулятор отмечает, что эффект от повышения НДС может проявиться в декабре текущего года - январе следующего года», — отмечает ведущий аналитик «Цифра брокер» Наталия Пырьева

Рынок продолжает торговаться на уровнях начала декабря 2024 года, в полном отрыве от фундаментальных показателей и вопреки накопленной за год рублевой инфляции, активизировавшемуся переговорному процессу и сниженной с тех пор уже почти на 5% ключевой ставке. В то же время любой позитивный геополитический заголовок способен вызвать очередной резкий разворот вверх, полагают эксперты «Синары».

Подробнее💱Индекс Мосбиржи впервые с декабря 2024 года упал ниже 2500 пунктов

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

#открытие_рф

🛡 «Софтлайн» продлил обратный выкуп акций еще на 12 месяцев

🟠Первоначально решение о байбеке было принято 22 октября 2024 года в размере 5% от уставного капитала. Срок обратного выкупа составлял 1 год. За это время холдинг приобрел около 15,5 млн акций.

🟠Однако по истечении этого срока было принято решение продлить обратный выкуп еще на 12 месяцев при сохранении общего количества акций, доступных к обратному выкупу.

🟠Таким образом, к выкупу в течение следующих 12 месяцев будут доступны около 4,5 млн акций «Софтлайн».

🟠Менеджмент компании уверен в рыночной недооцененности акций «Софтлайн», а также убежден в росте капитализации компании в обозримой перспективе, поясняется принятое решение в пресс-релизе.

🟠Акции, которые будут приобретены в рамках обратного выкупа, будут использованы в целях финансирования M&A-сделок компании и обеспечения опционных программ мотивации сотрудников.

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

⏺ Индекс российских гособлигаций RGBI впервые с 16 октября опустился ниже 114 пунктов

📊 На 10:33 мск индекс ОФЗ снижался на 0,64%, до 113,97 пункта.

Решение ЦБ снизить ставку на 50 б.п. было нивелировано пересмотром прогноза на 2026 год по средней ключевой ставке до 13%-15%. В моменте фактор ставки не смог дать существенного позитивного импульса, что повышает чувствительность долгового рынка к геополитической повестке, отметили аналитики ПСБ.

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

⏺На Мосбирже впервые с 16 октября поставили на падение доллара ниже ₽79

📊Вечный фьючерс на доллар (USDRUB_F) снизился на 1,26% и к 10:34 мск составил ₽78,98.

Рубль значительным ростом откликнулся на пятничные прогнозы более жесткой ДКП, хотя обычно реакция валютного рынка на изменение ставки не бывает такой сильной. Скорее всего, в ближайшее время экспортеры будут увеличивать продажу валюты для вложения в рублевые активы, а также из-за страхов введения новых санкций США в отношении российского финансового сектора, полагают в «Алор Брокер».

✔️Вечный фьючерс не имеет даты экспирации (исполнения). Это однодневный контракт, каждый день он автоматически продлевается на один день. Фактически вечный фьючерс является аналогом спотового инструмента.

Подробнее💱На Мосбирже поставили на падение доллара ниже ₽79

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🍏 X5 представил отчетность по МСФО за 3 квартал 2025 года

✔️Ранее ретейлер сообщил о росте выручки на 18,5%, до ₽1,16 трлн

— EBITDA выросла на 0,6% по сравнению с аналогичным периодом 2024 года, до ₽71,71 млрд
— Рентабельность по EBITDA составила 6,2% против 7,3% годом ранее
— Операционная прибыль сократилась на 6,2%, до ₽45,12 млрд
— Чистая прибыль упала на 19,9%, до ₽28,26 млрд
— Коэффициент чистый долг / EBITDA на 30 сентября составил 1,04х против 0,88х на 30 декабря 2024 года

В компании также сообщили о росте затрат на персонал на 18,5%, до ₽97,1 млрд (8,4% от выручки). При этом коммерческие, общехозяйственные и административные расходы без учета расходов на амортизацию и эффекта от обесценения увеличились на 20,1%, до ₽209,8 млрд или 18,1% от выручки.

«Результаты за 3 квартал 2025 года года являются достаточно хорошими для текущей операционной среды, характеризующейся слабым спросом и высокими затратами на персонал», — считает старший аналитик инвестбанка «Синара» Константин Белов.

В целом результаты по ключевым метрикам вышли на уровне ожиданий, пишут эксперты «БКС Мир инвестиций». В брокере оценивают результаты нейтрально и сохраняются позитивный взгляд на акции X5. По мнению аналитиков, низкий чистый долг позволит компании заплатить промежуточные дивиденды за 2025 год до конца года с высокой дивидендной доходностью. Прогноз БКС по дивидендам X5 — ₽300 на акцию.

Данные: X5

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🏠 «Самолет» выпустит конвертируемые облигации объемом до ₽3 млрд

Группа «Самолет» открыла книгу заявок на конвертируемые облигации серии БО-П21, говорится в сообщении девелопера. Покупатели таких бондов смогут по истечении полугода обменять их на акции ГК «Самолет» с премией 30% к референсной цене* в случае выполнения необходимых условий.

Параметры выпуска:

🟠Номинал одной бумаги: ₽50 тыс.
🟠Объем выпуска: не более ₽3 млрд
🟠Срок обращения: 3,1 года (1140 дней)
🟠Ориентир по ставке купона: не выше 13%
🟠Купонный период: 30 дней
🟠Период сбора: до 18:50 мск 30 октября
🟠«Неквалы» смогут купить после прохождения теста

☝️ На этом фоне Мосбиржа с 28 по 30 октября ввела временный запрет на открытие коротких позиций по акциям «Самолета».

Читайте подробнее💱Девелопер «Самолет» выпустит конвертируемые облигации объемом до ₽3 млрд

* Референсная цен акции — среднеарифметическое значение цен закрытия акции по итогам основной торговой сессии на Московской бирже за пять торговых дней до открытия книги заявок и за период сбора книги заявок.

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🇯🇵 Японский индекс Nikkei 225 впервые в истории превысил 50 000 пунктов

Бенчмарк вырос на пике на 2,53%, до 50 549,6 пункта и обновил исторический максимум. К концу сессии рост замедлился до 2,46%, индекс завершил день на отметке 50 512,32 пункта.

Nikkei 225 вырос на фоне оптимизма инвесторов относительно экономического роста при новом премьер-министре Японии Санаэ Такаити и улучшении отношений между США и Китаем. Так, на 28 октября запланирована встреча Санаэ Такаити с американским президентом Дональдом Трампом.

«То, что Nikkei преодолел отметку в 50 000 пунктов, само по себе может быть фактором роста акций», — говорит в то же время старший инвестиционный стратег Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities Кохэй Ониси.

Подробнее 💱Японский индекс Nikkei 225 впервые в истории превысил 50 000 пунктов

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

❕ Совет директоров СТГ (бренд CarMoney) принял решение выплатить дивиденды за девять месяцев 2025 года в размере ₽0,08 на акцию. Доходность такой выплаты по текущим ценам составляет 4,4%.

Последний день для покупки акций под дивиденды — 9 декабря.

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

⏺Акции «Циан» рухнули почти на 10% на Мосбирже в отсутствие новостей

На минимуме в 16:41 мск котировки обвалились на 9,84%, до ₽583, при том что еще минуту назад акции теряли лишь 1,46% и торговались на отметке ₽637,2.

По данным на 16:56 мск бумаги отскочили к ₽616,6, сократив потери до 4,64% по сравнению с закрытием предыдущего торгового дня.

Резкое падение произошло в отсутствие новостей. Но на сегодня запланировано заседание совета директоров компании, на повестке которого в том числе дивиденды.

Аналитики, опрошенные «РБК Инвестициями», также не видят явных новостных поводов для обвала котировок.

Руководитель направления информационно-аналитического контента «Альфа-Инвестиций» Василий Карпунин пишет, что в предыдущие недели акции выглядели лучше рынка: пока индекс Мосбиржи падал, они росли. По его мнению, одной из причин их устойчивости могли быть ожидания разовых высоких спецдивидендов.

«Значительное время бумаги компании были отчасти защитными, благодаря ожидаемым дивидендам с высокой доходностью. Возможно, кто-то решил закрыть позиции в преддверии объявления выплат, так как после выплаты защитные свойства уйдут», — считает ведущий аналитик инвесткомпании «Велес Капитал» Артем Михайлин.

Подробнее 💱Акции «Циан» рухнули почти на 10% в отсутствие новостей

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»