Нынешний цикл на графиках будет выглядеть примерно так 👀

Разница в заголовках меньше суток. Одно и то же издание 😄

Интересная статья про Великую Депрессию: https://www.sravni.ru/text/depressiya-v-ssha/?upd=true

“Знание об этом кризисе, его причинах и последствиях поможет сформировать мнение о современном состоянии экономики, как мировой, так и каждой интересующей страны. И в целом об этом знать нужно: не зная истории, сложно планировать будущее.”

С точки зрения маркетинговой механики сделано очень интересно: https://www.quotechain.ai/

На сайте авторизуешься через Твиттер, под него создается кошелек.

Далее:

- Каждые 10 минут “майнится” новый блок в виде твита
- Под ним люди оставляют какие-то осмысленные комментарии
- С каждым новым твитом ИИ выбирает один из комментариев под предыдущем (правда, я не понял рандомно или по каким-то параметрам)
- Выбарнному твитттер аккаунту насыпает токены (в сети Солана)

Идея и механика прикольная для раскачки Твиттера и привлечения внимания, но есть два основных моментика:

- Через какое-то количество итераций юзерам надоест каждые 10 минут что-то писать. Сейчас это решается тем, что проект набирает виральность, соответственно и твиттеры, реплающих под блоками становится больше (хотя пока без резких рывков);

- Не увидел токеномики. Если конкретнее - хотя бы гипотезы откуда будет спрос на токены. Это главный вопрос при анализе участвовать или нет в любом проекте.

Ок, допустим насыпали какому-то количеству людей токены. Как только будет листинг они пойдут их продавать. НО кто покупатель и в чем его мотивация?

Возможно, у проекта есть какой-то план. Например, в дальнейшем релизнуть AI агента, который будет генерировать осмысленные реплаи в Твиттере, а токен холдерам распределять часть выручки. Или продавать проектам механики вознаграждения и рекламы.

В общем, идей может быть много. И надо бы уже вот-вот показать какой-то роадмап.

Для других проектов есть возможность частично подчерпнуть идею: например, рандомное вознаграждение в своих токенах аккаунты, которые осмысленно комментят их твиты (при этом ввести условия, чтобы аккаунт был не свежерег/с галочкой/с подписчиками и тд).

Есть замечательное латинское выражение - Cui prodest?

Еще до нашей эры один римский юрист, расследуя преступление, перед судом задавал этот вопрос, означающий “ищите кому выгодно”.

Сейчас в океане экономической аналитики и экспертов по вопросам тарифов и торговых балансов (до этого, чаще всего, они же были экспертами в геополитических конфликтах, а еще ранее - в вопросах вирусологии), почему-то практически не слышно мнение о том, кто может на этих качелях хорошенько зарабатывать.

И уж мне сложно поверить, что о таких решениях, которые однозначно прошатают рынки, заранее не знают и не используют условные Эрик Трамп и/или другие близкие к эпицентрам решений.

Особенно если смотреть он-чейн: огромные лонги и шорты открылись прямо перед обоими объявлениями (введение тарифов и последующая пауза).

Одни и те же кошельки фронтранили новости про крипто-резерв, крипто саммит и даже замечания FOMC.

Кстати, в 2018 ведь был примерно такой же сценарий: торговая война с Китаем - падение - отскок.

Восстановление торгового баланса, восстановление локального производства - это все понятно. Но что-то подсказывает мне, что параллельно планируются и экзекьютятся другие процессы

И кто бы не сделал так же, если б мог 😂

🚨 Крах Mantra $OM: причины и уроки?

Безусловно главное событие недели - токен $OM от Mantra обвалился на 90%, уничтожив ~$5.5 млрд рыночной капитализации за часы.

Мы работали с Мантрой, глубоко анализировали их инфлюенсер кампанию, когда они были практически у АТН. Абсолютное большинство инфлов были в эйфории от проекта, и это понятно - он активно рос в противовес всему рынку и в целом выглядел как премьер в секторе RWA. Однако, были предпосылки, которые настораживали. Это важный кейс для понимания многих процессов в индустрии.

🔍 Что вызвало катастрофу, и есть ли шанс на восстановление?

Low Float, High FDV 👀

Совсем недавно я подробно писал об распространенной ошибке в оценках при низком циркулейте и высоком FDV. Так вот, есть подозрение, что у проекта в реальном циркулейте было совсем маленькая часть токенов, что позволяло им растить цену токены любыми желаемыми темпами и фигурами. Что так же сильно ставит под удар и риск проект, если кто-то из китов захочет резко выйти.

Ликвидации на биржах вызвали хаос 💥

Mantra же винит “безрассудные” принудительные ликвидации на централизованных биржах в часы низкой ликвидности (воскресенье, 21:00 UTC). Binance подтвердила, что кросс-биржевые ликвидации спровоцировали каскад продаж, усугубленный высоким плечом 📉

Движения китов 🐳

За три дня до краха 17 кошельков перевели 43.6 млн $OM (~$227 млн, 4.5% циркулирующего объема) на OKX и Binance, по данным Lookonchain. Некоторые вроде связаны с Laser Digital (стратегический инвестор), но они отрицают продажи. Фирма OddEyeResearch утверждает, что инсайдеры, контролирующие 90% предложения, манипулировали рынком, вызвав панику. Mantra отрицает слив токенов, заявляя, что они заблокированы. 🤔 Движения китов не всегда стопроцентный индикатор, но за ним точно стоит следить.

Внебиржевые сделки 🕵️‍♂️

Еще одна распространенная проблема в индустрии, ставящая токенхолдеров проектов под риск. Аналитики, такие как ZachXBT, подозревают внебиржевые сделки со скидками 30-50%, вызвавшие панические продажи при падении цен. Низкая ликвидность и нестабильный рынок в 1-м квартале 25 года усилили крах, напоминая Luna 2022. “Rug pull” не доказан, но доверие подорвано. 😔 Тем более сразу появилась информация, что часть core команды ранее была связано с беттинг проектами.

🗣️ Ответ Mantra и план восстановления

Mantra отрицает инсайдерские продажи, публикуя адреса кошельков для проверки. Объявили план по восстановлению.

Но скептицизм остается из-за неясности с биржами и прошлых проблем с прозрачностью.

💡 Вернется ли $OM?

$OM восстановился до ~$0.73 (все еще на 87% ниже докрашового уровня), но успех зависит от прозрачности, выполнения выкупа и роста RWA-сектора (прогноз $18.9 трлн к 2033). RWA до сих пор остается одной из самых быстро растущих ниш в крипте.

Вся эта история в очередной раз напоминает где мы находимся. В любой момент проект любого масштаба может схлопнуться за час 🛑

Вышел новый выпуск «Хедлайнеров» с моим участием 👇

https://youtu.be/zwTHy7JqIbQ?si=9ofTyudntqZWUR-g

Обсудили:

✅ Как создать успешный маркетинг криптопроекта?
✅ Как проекты обманывают на листинге?
✅ Что выгоднее: инфлюенсеры, комьюнити или СМИ?
✅ Существует ли честный криптомаркетинг?
✅ Каких инфлюенсеров выбрать для продвижения криптопроектов?
✅ Сколько стоят коллы инфлюенсеров?

Приятного просмотра! ⚡️

🔍 В продолжение выпуска, еще немного про инфлов

Практически всегда если инфлы открыто делают рекламу, не стесняясь ее продают - будьте уверены у них еще больше нативной рекламы.

Нативная реклама - когда рекламируемое подается как совет, за который инфлу не платили.
Она самая хитрая и обманчивая. Она и загоняет в проекты и “темки”.

И конечно все проекты хотят, чтобы их реклама вышла нативно, будто бы инфлюенсер реально верит в проект/ зашел в проект/ упоминает их “от души”.

Есть те, кто принципиально не делают нативную рекламу, обозначая, что спонсорский материал будет соответственно помечен. Но их очень мало.

Есть те, что делают ТОЛЬКО нативную рекламу, загоняя свою аудиторию во все подряд, позже говоря, что “мы же в одной лодке”.

⚡️Хотите прямой репортаж с блокчейн лайфа? 😄

Очень плотно

Первый день конференции.
Несколько общих мыслей.

Людей объективно больше, все масштабно, организаторы молодцы. Конференция реально на уровне. Рад, что такие мероприятия вернулись в Москву
Встретил много старых знакомых (начиная со вчерашней пре-пати). С некоторыми из них пересекались еще в 2017-18 годах. Рынок снова многих привлек, а кто-то в нем и оставался.

Очень много майнинга и бирж. На порядок больше маркетмейкеров. Если раньше ММ был чем-то околоэлитарным, сейчас сфера демократизируется. У каждого свои алгоритмы, математики и “все схвачено”. Насколько это правда - сложно сказать. Законнектились с некоторыми, будем проверять.

Подходило несколько ребят после подкаста, вопросы про манипуляции рынками, трейдинг, поиск своего места в индустрии. Молодые ребята - очень крутые, умные, одно из главных впечатлений конференции. Подумываю взять стажеров в агентство, чтобы юные и перспективные увидели работу изнутри, возможно, в ней остались.

Посмотрим что будет завтра. Поделюсь общим настроением участников по рынку, трендам и ближайшему будущему.

PS - не совершайте моей роковой ошибки, не приезжайте на машине, парковок реально нет 😄

NOT И Dogs собираются устроить шоу дронов в Дубае во время Token2049 и поставить два рекорда Гинесса (жаль, но очевидно, не по росту цены). Пока про экосистему Тон это все новости 🙂

Трейдинг так популярен потому что дает иллюзию быстрых денег.

С легким порогом входа. С очень объяснимыми (пост фактум) причинами роста/падения. С ощущением, что вот-вот эти причины повторятся, и уж тут-то.. Плюс механизмы азарта и практически классической лудомании под капотом.

Рынку нужны пионеры с подобными иллюзиями. Их размотает партия, и заставит идти строем под заводную песню о строительстве прекрасного будущего.

Против них будут играть биржи, проекты, маркет мейкеры, киты, инсайдеры. Хищникам нужна свежая кровь. Ею станут зарегистрированные по рефке от заводного инфлюенсера молодые и не очень ребята, жаждущие быстрых денег.
Им же можно и впарить курс финансовой астрологии на графиках.

Есть ли прибыльные трейдеры? Да, но их реально не так много, и вряд ли они будут раскрывать свои схемы. Большинство здесь в долгосрок теряют.

Поэтому на рынке мы предпочитаем менее волатильные инструменты - продажа лопат сервисов, долго/средне-срочные инвестиции, работа с интересными и перспективными проектами по привлечению инвестиций, бизнес девелопмент.

Здесь, кстати, тоже бывает прибыль в десятки тысяч $ (иногда и больше) за сделку, но для этого и до этого надо потрудиться. Над пониманием глубоких механизмов рынка, взглядом сверху, пониманием трендов, выстраиванием связей и репутации.

Там, где быстро, легко и много - там так и будет, но только на вас, а не для вас.

Рассказал историю, как в 2019 году в Нью Йорке на одной крипто тусовке встретил молчаливого паренька в спортивном костюме. Подобные раньше носили в вагонах региональных поездов.

Оказался ранним майнером биткоина (с 2012 года) из Белоруссии, ради интереса приехавший на конференцию. Ну и «Америку посмотреть». По английски он не говорил, чего явно немного стеснялся.

Но та скромность и простота, которая непроизвольно от него исходила, говорила о том, что намайнил он за эти годы ни один миллион долларов.

Почему-то майнинг у меня с тех пор ассоциируется с ним. Нужное время, нужное место, спортивный костюм, белорусский акцент и лоск небоскребов Манхэттена 😄

Масштабная схема с мемкоинами на Solana 📈

Мы много говорим про манипуляции и всякие техническо-психологические уловки, которые заставляют нас покупать/продавать/чувстововать фомо/эйфорию и так далее.

Я уже рассказывал про то как любые метрики мимикрируются и воссоздаются искусственно, чтобы обмануть игроков при принятии решений.
На днях вышел очень интересный анализ от Pine Analytics с конкретными цифрами одной из основных схем, связанных с мемами на Солане.

🔍 Что происходит?
Разработчики токенов финансируют так называемые "снайперские кошельки", которые покупают токены в тот же блок, когда они запускаются. Это создао позволяет им:

- Создавать видимость спроса.
- Быстро продавать токены с прибылью (87% таких операций приносят доход).
- За последний месяц через такие схемы было извлечено более 15,000 SOL прибыли.

📊 Основные данные:

- 15,000+ запусков токенов с участием 4,600+ снайперских кошельков и 10,400+ разработчиков.
- Снайперы выходят из позиций быстро: 55% — менее чем за минуту, 85% — за 5 минут.
- Активность сосредоточена в часы работы США (14:00–23:00 UTC), что указывает на управляемые операции.

🛠️ Как это работает?

- Разработчики переводят SOL на снайперские кошельки перед запуском.
- Снайперы покупают токены в первом блоке, часто используя заранее подписанные транзакции.
- Быстрая покупка создаёт иллюзию активности, привлекая розничных инвесторов, которые становятся "выходной ликвидностью".

🕵️ Пример схемы:

Простейший: кошелёк деплоера 8qUXz3xyx7dtctmjQnXZDWKsWPWSfFnnfwhVtK2jsELE отправил по 1.2 SOL трём кошелькам, которые затем купили токен с названием SOL>BNB в момент запуска и быстро продали с прибылью.

Такие операции повторяются тысячами.

🚨 Подобные схемы сильно искажают рынок, обманывают инвесторов и подрывают доверие к запускам токенов.

Какие тут могут быть решения:

- Платформам показывать метрики первых 10–50 блоков (объём покупок, концентрация держателей).
- Маркировать кошельки с высоким риском на интерфейсах (в принципе, платформы типо GMGN это делают)
- Внедрять адаптивные системы оценки поведения кошельков.

Ну а главное - быть в курсе этих манипуляций. Поэтому вы здесь 😄

@sellmetoken